Resumen de mercado en el arranque de semana

Resumen de mercado a la mañana del viernes

Comentario de mercado 

-INDEC publicará inflación para el mes de Julio el día jueves

-Mercado esperando mas datos por parte del ministerio de Economía con el dato de inflación a conocerse 

-Ancla fiscal (reducción de déficit) y balance monetario en las expectativas del mercado

-Perdida de reservas en el centro del ojo del mercado – BCRA lo considera estacional.

-Bonos lateralizando tras los anuncios de la nueva cartera de Economía.

-Rofex muy recalentado para los próximos meses, 100% de TNA hacia septiembre

-América Latina proyecta incrementar retenciones de petróleo, carbón y oro

-Se espera el dato de inflación en EEUU (miércoles)

-Expectativa por la decisión de la FED en la próxima reunión

-Curva invertida en las tasas de interés de EEUU ante la expectativa de mayor tasa

Flash de mercado con los últimos cambios en el ministerio y los datos mas relevantes

*Comentario al cierre de semana, mercado bursátiles recuperándose a nivel internacional con subas en los commodities también*

-El dato a nivel Argentina es la inflación tocando 6.7% para marzo, mirada puesta en el tipo de cambio y la política del BCRA.

-Inflación de EEUU en 8.5% el día de ayer y la duda del mercado puesta en que hará la FED.

-Ucrania y siembra en EEUU impactando en las subas de Chicago, bajando la producción de Etanol en EEUU y dudas de que pasará con el área de siembra norteramericana.

-Confinamientos en China prenden las alarmar por demanda de alimentos y posible caída del PBI

-Subas luego de las bajas de ayer en Chicago, buenos acumulados mensuales y anuales se mantienen

-Dudas sobre el potencial de exportación de Ucrania y Rusia – Siembra de Ucrania en la mira

-Mirada del mercado en la inflación internacional, analistas creen que la FED debe endurecer su politica

-Petróleo en torno a los U$s 113, tendencia aun alcista y volátil

-Índices bursátiles al alza al cierre de semana – Rendimiento de bonos estadounidenses en máximos de 3 años

-Los bonos del tesoro encaminan a uno de los perores trimestres desde 1970

-Aprobación del acuerdo con el FMI por parte del Board – mirada en cuan fácil cumplirá Argentina con lo pactado

-Dólar, continua la leve aceleración del crowling peg en el oficial (lateralizando). Paralelos habrían encontrado su piso.

-China afrontando uno de los peores momentos por COVID.

-Informe de área de siembra semana próxima parte del USDA

-Mejora la perspectiva de maíz de segunda en Brasil

COMENTARIO DE MERCADO

-Caídas en Chicago con limite a la baja para el trigo

-Soja con 4 dias consecutivos de baja, mientras que el trigo mantiene casi 100 dólares de suba respecto a los últimos 30 dias

-Armamento enviado de EEUU a Ucrania podría haber cambiado el curso de la guerra

-UE aplicó mayores sanciones económicas ayer

-Suba de tasas de la FED +0.25%, primero desde 2018, tratando de palear la inflación

-Proyección de tasa para fines de 2022 en 1.75% a 2%

-Consumo minorista a la baja como consecuencia de la inflación en EEUU

-China con grandes confinamientos por COVID - dudas sobre su crecimiento económico

-Arabia Saudita vendería petróleo a China en Yuanes

-Que sucede si Rusia Cae en Default? Dudas sobre pagos de deuda

-Chicago con volúmenes mínimos dada la volatilidad

-India y Brasil incrementan exportaciones de trigo, cambio del esquema de exportadores del cereal?

-Argentina con problemas por la alta inflación reportada ayer en 4.7% para febrero

Repaso del mercado 🎙️

-Toma de ganancias en el nocturno de Chicago, más fuerte sobre soja y trigo que fueron las cotizaciones más altas en 10 años.

-Acciones tratando de recuperarse tras las caídas

-Rusia muy cerca de la capital de Ucrania, OTAN con reunión de último momento

-Se intento bloquear a Rusia del sistema SWIFT, sin éxito

-La demanda sin preocuparse aun (Egipto), sin embargo, no lograron licitar nuevas compras

-Argentina muy cerca del límite de exportaciones de trigo en plena explosión de precios (hoy declaradas 13.57 millones, techo en 14.5 impuesto por el gobierno)

-Rusia representa el 13% del comercio de fertilizantes a nivel mundial – Argentina y Brasil serian los afectados ya que somos clientes

-Energéticos con toma de ganancias, pero aun muy cerca de los U$s 100 que se llegó ayer

-Inflación complicada con la suba de commodities y energéticos

-Oro con caídas, a pesar de ser un activo de refugio.

LO RELEVANTE DEL MERCADO 🎙️

-Movimientos leves con el feriado de Estados Unidos – Trigo con buenas subas el día de hoy

-Jueves reunión entre Putin y Biden – Rusia considera que tendrá represarías haga lo que haga

-Lluvias para Argentina de cara al fin de mes, erráticas en Brasil en plena siembra y cosecha

-Cargill comenta que no hay lugar para la adversidad climática, si algo vuelve a fallar los máximos volverían

-Petróleo Subiendo con fuerza el día de hoy – Hoy hay un faltante de 1 millón de barriles diario a nivel mundial

-Comentarios opuestos sobre el camino de la política de la FED – Política de Shock al estilo 1980 o la inflación desaparecerá sin intervención mayor?

Novedades de mercado 🎙️

-Dólar a nivel internacional: Debilidad luego de buenas subas, malos datos de empleo en Enero dejan un margen al marcado para la suba de tasas

-Goldman Observa según los históricos que las caídas del 10% en el S&P500 podrían terminar en ganancia del 15% en los próximos 12 meses

-Lo mismo sucede con energéticos: La historia muestra ganancias luego de malos arranques en el comienzo de año – Covid de por medio para este año

-Subas nuevamente para la soja – revés para los cereales con toma de ganancias

-Soja Mayo 2022 MATBA – Rofex en récord histórico cotizando U$s 388.5 al cierre de hoy

-Chicago en máximo de 8 meses, lenta cosecha y pronostico de lluvias, buena demanda externa en USA y fortaleza de Harina y Aceite

-Rumores de que la demanda China enfocaría a EEUU por primas FOB altas sobre Brasil, dejando la soja Estadounidense como la más barata en marzo

-Maíz con debilidad por stocks altos de etanol y dudas sobre la demanda

-Trigo con debilidad por nieve y lluvias para el trigo Estadounidense, aun dudas sobre Ucrania/Rusia