Inversión Racional Podcast

By Inversión RacionalBusiness Investing

Inversión Racional Podcast episodes

October 14 La VERDAD sobre BITCOIN, el ORO y la DEUDA de EEUU que los Inversores NO CONOCEN | Daniel Baeza #166
La información es el primer paso. La inversión, el siguiente.
Finnk es la plataforma de inversión de Kutxabank con la que puedes empezar a invertir de forma sencilla, con acompañamiento y herramientas digitales para ayudarte a tomar tus propias decisiones.
👉🏼 Conoce Finnk: https://bit.ly/finnk_IR
📝 Notas del episodio y bibliografía aquí: https://www.inversionracional.com/podcast/
¡Bienvenidos a un nuevo episodio de Inversión Racional! En el episodio de hoy, Luis Miguel tiene el placer de entrevistar, por séptima vez, a Daniel Baeza.
Daniel, consultor financiero especializado en las “tuberías” del sistema monetario, vuelve al podcast para una conversación y sin filtros sobre la deuda de Estados Unidos, el dólar, el oro y Bitcoin, y si realmente existe alguna alternativa real al sistema que tenemos hoy.
Temas que cubrimos:
✅ Por qué el bono americano a 10 años superando el 5% no significa una crisis fiscal
✅ Gobierno emisor de moneda vs gobierno usuario de moneda: la diferencia que lo cambia todo
✅ Cómo se defendería Estados Unidos ante un ataque real a su deuda
✅ Por qué no hay escapatoria del dólar, ni siquiera comprando Bitcoin
✅ La razón real por la que China compra tanto oro (no es solo para escapar del dólar)
✅ Por qué el ratio deuda/PIB es un indicador engañoso para medir la solvencia de un país
✅ La “kriptonita” real del dólar, según Daniel
✅ Por qué la austeridad empeora, en lugar de mejorar, el ratio deuda/PIB
✅ Stablecoins: el nuevo brazo con el que el dólar extiende su dominio global
✅ ¿Un patrón oro o un patrón Bitcoin hubiera sido mejor que el sistema actual?
✅ Por qué un patrón Bitcoin frenaría por completo el crédito a largo plazo
✅ Por qué ningún sistema monetario, por sí solo, resuelve la injusticia económica
✅ Por qué ningún gobierno va a adoptar voluntariamente un dinero que no controla
Una conversación que seguramente genere mucho debate, pero imprescindible para entender de verdad cómo funciona el sistema financiero en el que vivimos.
Inversión Racional:
🔗 Aprende a invertir como un profesional con nuestro curso avanzado: https://www.inversionracional.com/curso-inversion/

CRONOLOGÍA:
0:00 Intro
4:35 Por qué la gente simplifica el sistema monetario
6:49 Por qué la gente se atrinchera en su ideología económica
10:04 La deuda de EE.UU. y el bono a 10 años por encima del 5%
13:08 Por qué la deuda de EE.UU. tiene que crecer siempre
14:07 Crecimiento nominal del PIB y su relación con los bonos
20:01 El mito del 5% como techo psicológico
22:49 Gobierno emisor vs usuario de moneda, explicado
26:20 Por qué España no puede imprimir su propia deuda
33:41 Cómo se defendería EE.UU. ante un ataque a su deuda
35:12 Represión financiera y control de la curva de tipos
39:00 Por qué EE.UU. tiene tanto poder de negociación
45:27 Por qué no hay escapatoria del dólar, ni con Bitcoin
47:30 Por qué China compra tanto oro en realidad
52:17 La importancia real de los intereses de la deuda
57:41 El “efecto batidora” de liquidez hacia EE.UU.
59:57 Por qué el ratio deuda/PIB es engañoso
1:02:18 Deuda vs riqueza de los hogares en EE.UU.
1:04:37 Los activos del gobierno que nadie menciona
1:14:18 Cómo afecta la inflación a todo el sistema
1:16:38 La economía en forma de K
1:18:35 La “jaula de oro” de las hipotecas en EE.UU.
1:20:58 Por qué la Fed no ha perdido el control de la curva
1:23:54 Por qué una curva plana ya no predice recesión
1:27:40 La kriptonita real del dólar, según Daniel
1:29:43 Por qué la austeridad empeora el ratio deuda/PIB
1:31:00 El debate de las coberturas de divisa
1:35:39 Stablecoins: el nuevo brazo del dominio del dólar
1:39:09 Previsiones de deuda para la próxima década
1:44:04 ¿Patrón oro o patrón Bitcoin?
1:46:24 Por qué un patrón Bitcoin frenaría el crédito a largo plazo
1:51:50 Por qué nunca hemos tenido un patrón oro puro
1:55:13 Por qué ningún patrón resuelve la injusticia económica
1:59:53 Por qué ningún gobierno adoptará un dinero que no controla
2:04:41 El sistema como un ser vivo que se autorregenera
2:06:22 Por qué nadie explica cómo llegar del punto A al Z
2:10:28 Reflexión final
2:12:18 Despedida
📝 Notas del episodio y bibliografía aquí: https://www.inversionracional.com/podcast/
📌 ¡No olvides suscribirte y dejar tus recomendaciones en comentarios!

Learn more about your ad choices. Visit megaphone.fm/adchoices
2 hr 15 min
October 01 CÓMO Convertir tu FACTURA FISCAL en una INVERSIÓN de Buena RENTABILIDAD - Eduardo Luzárraga #165
Leyton ayuda a empresas y autónomos a identificar, gestionar y optimizar incentivos fiscales vinculados a la innovación, la I+D+i y otros mecanismos como el Tax Lease.
👉🏼 Descubre cómo Leyton puede ayudarte a optimizar la fiscalidad de tu empresa: https://bit.ly/leyton_youtube_IR
📝 Notas del episodio y bibliografía aquí: https://www.inversionracional.com/podcast/
¡Bienvenidos a un nuevo episodio de Inversión Racional! En el episodio de hoy, Luis Miguel tiene el placer de entrevistar a Eduardo Luzárraga.
Eduardo, CEO de Leyton Iberia, viene al podcast para una auténtica masterclass sobre cómo reducir legalmente tus impuestos a través de la inversión en I+D: qué es exactamente investigación y desarrollo, cómo funcionan las deducciones fiscales, y cómo cualquier inversor particular o empresa puede beneficiarse del tax lease.
Temas que cubrimos:
✅ Qué es realmente el I+D (y por qué no hace falta un laboratorio para aplicarlo)
✅ Cómo saber si tu empresa está haciendo innovación sin saberlo
✅ Por qué no hace falta ser una empresa grande para aplicar estas deducciones
✅ El miedo a las inspecciones de Hacienda: mito o realidad
✅ Cómo funcionan las deducciones fiscales por I+D, explicado con ejemplos reales de euros
✅ Hasta cuántos años atrás puedes reclamar estas deducciones
✅ Qué es el IMV (Informe Motivado Vinculante) y por qué da máxima seguridad
✅ La bonificación en la Seguridad Social por personal investigador
✅ CDTI, Neotec y otras ayudas públicas para innovación en España
✅ Qué es el tax lease y cómo un inversor particular puede comprar crédito fiscal con descuento
✅ Cómo funciona la Agrupación de Interés Económico (AIE) paso a paso
✅ El margen comercial: la señal de alarma que más vigila Hacienda
✅ Cuánto puede invertir un autónomo según su renta, con ejemplos reales
✅ Los riesgos reales de este tipo de inversión, y qué pasa si la empresa quiebra
Una auténtica masterclass para entender cómo convertir el pago de impuestos en una oportunidad de inversión, de forma 100% legal.
Inversión Racional:
🔗 Aprende a invertir como un profesional con nuestro curso avanzado: https://www.inversionracional.com/curso-inversion/
CRONOLOGÍA:
0:00 Intro
2:58 ¿Quién es Eduardo Luzárraga?
9:44 Qué es realmente el I+D (sin laboratorios ni cohetes)
13:34 Cómo saber si tu empresa hace I+D sin saberlo
15:21 ¿Hace falta ser una empresa grande para estas deducciones?
20:37 El miedo a las inspecciones de Hacienda
23:47 Cómo funcionan las deducciones fiscales, paso a paso
25:20 Ejemplo práctico: reducir 125.000€ de impuesto
26:44 Hasta cuántos años atrás puedes reclamar la deducción
31:07 Autoliquidación vs certificación: las dos vías
35:38 Qué es el IMV (Informe Motivado Vinculante)
41:58 Bonificación en la Seguridad Social por personal investigador
44:06 CDTI, Neotec y otras ayudas públicas
47:04 Por qué las grandes empresas se llevan más ayudas
53:46 Cómo puede invertir un particular en créditos fiscales
57:00 El tax lease español comparado con otros países
1:03:03 Cómo funciona el tax lease, paso a paso
1:08:06 Qué es la Agrupación de Interés Económico (AIE)
1:17:10 El margen comercial: la señal de alarma para Hacienda
1:23:41 Cómo y cuándo recibe el inversor su rentabilidad
1:26:09 Por qué ningún inversor de Leyton ha dejado de repetir
1:30:27 Cuánto puede invertir un autónomo según su renta
1:35:18 Cómo es el proceso completo para empezar a invertir
1:45:00 Las comisiones: qué se lleva Lagoten en todo esto
1:47:17 Cómo se firma la operación ante notario sin viajar
1:50:00 Los riesgos reales de este tipo de inversión
1:51:44 Qué pasa si la empresa desarrolladora quiebra
1:55:09 El verdadero riesgo: el mismo que cualquier deducción fiscal
1:57:36 Despedida
📝 Notas del episodio y bibliografía aquí: https://www.inversionracional.com/podcast/
📌 ¡No olvides suscribirte y dejar tus recomendaciones en comentarios!

Learn more about your ad choices. Visit megaphone.fm/adchoices
2 hr 2 min
September 28 Cómo Detectar OPORTUNIDADES en Petróleo, Minería, Oro, Cobre y Uranio #164
Empieza a invertir con MEXEM y ahorra en comisiones:
✅ LINK para abrir tu cuenta Gratis con MEXEM y recibir los beneficios de la comunidad 👉🏼 https://bit.ly/Mexem_IR
➤ Teléfono de asistencia en español para clientes de España: +34 919492924
➤ Listado de países disponibles MEXEM:
España, Andorra, México, República Dominicana, Costa Rica, Chile, Argentina, Uruguay, Perú, Colombia, Ecuador, El Salvador, Guatemala, Nicaragua, Paraguay.
📝 Notas del episodio y bibliografía aquí: https://www.inversionracional.com/podcast/
¡Bienvenidos a un nuevo episodio de Inversión Racional! En el episodio de hoy, Luis Miguel tiene el placer de entrevistar a Albert Mendoza.
Albert, inversor, divulgador y cofundador de Análisis de Inversión y del podcast Deep Value, viene al podcast para una auténtica masterclass sobre cómo invertir en ciclos de materias primas: desde el petróleo y el uranio hasta el oro, la plata, el estaño y el platino.
Temas que cubrimos:
✅ Cómo funciona realmente un ciclo de materia prima, paso a paso
✅ Por qué comprar es fácil y vender es lo verdaderamente difícil en cíclicas
✅ Cómo detectar sectores deprimidos y valles de ciclo antes que el mercado
✅ El estado actual del petróleo a 100 dólares y el fracking americano
✅ Por qué el "Peak Oil" es un mito que el precio siempre desmonta
✅ La tesis de International Petroleum Corporation y Valeura Energy
✅ Minas de estaño en el Congo y oro en Burkina Faso: oportunidades en países frontera
✅ Por qué las mineras de oro australianas están siendo objeto de OPAs
✅ El oro, los tipos de interés y por qué su correlación histórica se ha roto
✅ Platino, paladio, litio y estaño: dónde ve oportunidad real ahora mismo
✅ Streams y royalties: el modelo de negocio con márgenes del 90%
✅ El caso de Franco Nevada con Cobre Panamá y de Lundin Gold en Ecuador
✅ Gestión activa vs indexación: por qué no todo se mide en un solo año
✅Cómo construir una watchlist de oportunidades para cuando el mercado te las regale
Una auténtica masterclass sobre inversión cíclica en materias primas, para entender dónde están las oportunidades que casi nadie mira.
Inversión Racional:
🔗 Aprende a invertir como un profesional con nuestro curso avanzado: https://www.inversionracional.com/curso-inversion/
CRONOLOGÍA:
0:00 Intro
2:39 ¿Quién es Albert Mendoza?
5:41 Su trayectoria en el mundo de la inversión
6:00 Cómo empezó a invertir con 16 años
9:22 El origen de Análisis de Inversión
11:20 Por qué empezó por la libertad financiera
13:24 Por qué la libertad financiera exige trabajo
16:04 Invertir te obliga a aprender historia
18:04 Cómo funciona un ciclo de commodity
22:17 Comprar es fácil, vender es difícil
24:11 ¿Puede cualquiera invertir en cíclicas?
26:57 Por qué importa tanto la directiva
30:30 Cómo detectar valles de ciclo
31:55 El caso del uranio antes de Fukushima
32:46 La narrativa como indicador de sector odiado
36:22 Fracking y shale americano explicado
39:27 El break even y la supervivencia
45:49 El declino anual del petróleo mundial
48:12 El mito del Peak Oil
54:22 El caso de IPC
57:04 El spin-off de IPC desde 2017
1:03:19 La tesis de Valeura Energy
1:12:48 Oportunidades en el sector offshore
1:19:14 Alphamin: estaño en el Congo
1:23:33 Mineras de oro australianas y OPAs
1:29:37 El oro y los tipos de interés
1:38:32 Plata, litio, níquel y estaño
1:45:03 Platino, paladio y sector automotriz
1:48:54 Por qué descarta el litio
1:52:00 Gestionar la presión de ir a contracorriente
1:53:44 Gestión activa vs indexación
1:59:03 Uranio: el depósito de Arrow
2:02:33 La jugada de District Metals en Suecia
2:17:35 Streams y royalties explicados
2:20:01 Franco Nevada y Cobre Panamá
2:22:28 Lundin Gold: su mejor inversión
2:25:11 Consejos para tu watchlist
2:28:53 Despedida
📝 Notas del episodio y bibliografía aquí: https://www.inversionracional.com/podcast/
📌 ¡No olvides suscribirte y dejar tus recomendaciones en comentarios!

Learn more about your ad choices. Visit megaphone.fm/adchoices
2 hr 28 min
September 23 El ERROR Financiero que DESCUBRES Demasiado TARDE al Llegar a la JUBILACIÓN | Sergi Torrens #163
¿Quieres dar el siguiente paso en tus inversiones?
Conoce Finnk, la plataforma de inversión de Kutxabank que te acompaña para empezar a invertir de forma sencilla 👉🏼 https://bit.ly/finnk_IR
📝 Notas del episodio y bibliografía aquí: https://www.inversionracional.com/podcast/
¡Bienvenidos a un nuevo episodio de Inversión Racional! En el episodio de hoy, Luis Miguel tiene el placer de entrevistar a Sergi Torrens.
Sergi, consultor financiero y divulgador con más de 170.000 suscriptores en YouTube, viene al podcast para hablar sin filtros sobre construcción de cartera, gestión del riesgo y cómo protegerse del ruido y el alarmismo financiero que inunda las redes.
Temas que cubrimos:
✅ Por qué el riesgo importa más que la rentabilidad al construir una cartera
✅ El caso real de un cliente que quería venderlo todo por miedo a las noticias
✅ Cómo se protege él mismo de la infoxicación financiera
✅ Fondos de emergencia: cuántos meses necesitas según tu situación
✅ Comprar vivienda vs invertir: el coste de oportunidad real
✅ ETFs vs fondos de inversión: cuándo conviene cada uno
✅ Por qué mirar solo la comisión de un fondo es un error
✅ Investment grade vs high yield: la diferencia que pocos entienden
✅ Los riesgos ocultos del crowdlending y los paquetes de crédito al consumo
✅ Su visión honesta sobre el oro y sobre Bitcoin en cartera
✅ Sus miedos técnicos sobre Bitcoin: de los hackeos a la computación cuántica
✅ Su opinión sobre la burbuja de la inteligencia artificial
✅ Cómo estructura hoy una cartera equilibrada: renta variable, renta fija y satélites
✅ Cómo vivir de las rentas en la jubilación sin quedarte sin liquidez
✅ El truco fiscal para pagar menos impuestos al rescatar tus fondos
Una conversación sin rodeos sobre cómo invertir con cabeza, sea cual sea tu punto de partida.
Inversión Racional:
🔗 Aprende a invertir como un profesional con nuestro curso avanzado: https://www.inversionracional.com/curso-inversion/
CRONOLOGÍA:
0:00 Intro
2:33 ¿Quién es Sergi Torrens?
5:37 De ingeniero informático a las finanzas
7:47 Por qué eligió el mundo financiero
9:23 Cómo gestiona la incertidumbre del mercado
13:06 Sus primeras inversiones (y sus errores)
16:34 Por qué el trading no le funcionó
21:29 El top 3 de lo más importante al invertir
22:21 Por qué el riesgo importa más que la rentabilidad
24:23 Qué es realmente el riesgo para Sergi
26:18 Por qué la diversificación evita la pérdida permanente
31:07 Por qué el miedo vende más que las buenas noticias
32:04 El caso real de un cliente asustado por las noticias
36:24 Cómo se protege él mismo de la infoxicación
39:39 Fondos de emergencia: cuántos meses necesitas
51:16 Por qué invertir no es solo bolsa
55:03 Su opinión sobre comprar vivienda propia
59:37 El coste de oportunidad de comprar vs invertir
1:02:00 El error de sobre-hipotecarte en tu primera casa
1:08:23 ETFs vs fondos: cuándo usar cada uno
1:11:38 El error de mirar solo la comisión
1:17:48 Por qué usan gestión activa en renta fija
1:25:29 Investment grade vs high yield explicado
1:27:29 Los riesgos del crowdlending y el crédito al consumo
1:33:02 Su visión sobre el oro en cartera
1:35:22 Su opinión sincera sobre Bitcoin
1:37:03 Sus miedos técnicos sobre Bitcoin
1:39:18 El riesgo de la computación cuántica
1:42:14 Por qué frenaron la Clarity Act en EE.UU.
1:45:04 Los satélites de su cartera: salud y energía
1:47:56 Por qué apuesta por infraestructura eléctrica
1:51:19 Su opinión sobre la burbuja de la IA
1:54:50 El debate: frenar la IA o no
1:59:49 Por qué la IA aún no dispara la productividad
2:04:59 Cómo estructura una cartera equilibrada hoy
2:11:03 Cómo vivir de las rentas en la jubilación
2:14:14 El truco fiscal para pagar menos al rescatar fondos
2:15:23 Despedida
📝 Notas del episodio y bibliografía aquí: https://www.inversionracional.com/podcast/
📌 ¡No olvides suscribirte y dejar tus recomendaciones en comentarios!

Learn more about your ad choices. Visit megaphone.fm/adchoices
2 hr 18 min
September 17 Los ERRORES Fiscales que te CUESTAN Mucho DINERO | Sergi Andrés (Abogado Cripto) #163
Consigue 20% de rentabilidad extra en Criptan desde aquí 👉🏼 https://bit.ly/InversionRacionalxCriptanSeptiembre
📝 Notas del episodio y bibliografía aquí: https://www.inversionracional.com/podcast/
¡Bienvenidos a la 4ª temporada de Inversión Racional! En el episodio de hoy, Luis Miguel tiene el placer de entrevistar a Sergi Andrés.
Sergi, abogado fiscal y socio de un despacho con oficinas en España y Andorra especializado en activos digitales, viene al podcast para explicar sin rodeos cómo tributa realmente Bitcoin, qué sabe Hacienda de tus criptomonedas y cómo proteger tu patrimonio de forma 100% legal.
Temas que cubrimos:
✅ Cómo funciona realmente el control bancario y qué información se reporta a Hacienda de forma automática
✅ El modelo 720/721 y el CRS: así sabe Hacienda lo que tienes en el extranjero
✅ Cómo tributa Bitcoin en España: IRPF, impuesto sobre patrimonio y modelo 721
✅ Auto custodia: cuándo tienes que declarar tus bitcoins y cuándo no
✅ Los dos "cajones" que debes cuidar siempre: blanqueo de capitales e impuestos
✅ Prescripción fiscal: cómo funciona con las ganancias en Bitcoin
✅ Por qué el "exit tax" no existe para Bitcoin, a diferencia de otros activos
✅ Países con una fiscalidad más favorable para las criptomonedas en 2026
✅ Las 6 formas reales de conseguir Bitcoin y cuáles implican más riesgo legal
✅ Los riesgos ocultos de las finanzas descentralizadas (DeFi) que casi nadie cuenta
✅ La Clarity Act de EE.UU.: qué es y por qué le importa tanto al mundo cripto
✅ Por qué tener patrimonio te convierte en un objetivo: los 4 frentes de ataque
✅ Consejos finales para proteger tu patrimonio de forma legal y con tranquilidad
Una conversación sin filtros sobre fiscalidad, Bitcoin y libertad financiera, imprescindible para cualquier inversor que quiera dormir tranquilo con su patrimonio.
Inversión Racional:
🔗 Aprende a invertir como un profesional con nuestro curso avanzado: https://www.inversionracional.com/curso-inversion/
CRONOLOGÍA:
0:00 Intro
2:47 ¿Quién es Sergi Andrés?
6:05 Cómo se especializó en activos digitales
7:28 Los delitos fiscales más graves que ha visto
10:28 Cuándo un fraude fiscal es delito penal
14:11 Cómo controla Hacienda las cuentas bancarias
17:38 Modelo 720/721 y CRS explicados
21:22 Cuidado con los "atajos" fiscales
27:10 Cómo descubrió Bitcoin
29:51 El perfil del inversor cripto actual
32:10 Bitcoin, privacidad y regulación
33:32 Bitcoin rompe la propiedad jurídica tradicional
36:23 Bitcoin es la red más transparente
38:15 Cómo tributa Bitcoin en España
41:04 Cuándo declarar tus bitcoins en auto custodia
44:09 Qué pasa si Hacienda descubre tus bitcoins
47:08 Blanqueo de capitales vs impuestos
52:10 Prescripción fiscal en Bitcoin
54:21 Por qué no existe exit tax en Bitcoin
57:39 La norma de recompra de pérdidas
1:02:00 Mover Bitcoin entre países
1:04:03 Fiscalidad cripto: Portugal, Emiratos, El Salvador
1:10:02 Requisitos reales para cambiar de residencia
1:15:18 Por qué un youtuber no puede ocultarse
1:18:08 Auto custodia: menos privada de lo que crees
1:23:14 Las 6 formas de conseguir Bitcoin
1:29:52 "Un bitcoin es un bitcoin": el debate
1:35:43 Los riesgos reales de las DeFi
1:41:38 Desconfía de rentabilidades DeFi muy altas
1:47:26 4 motivos por los que Bitcoin subirá
1:54:34 Europa y la fuga de capitales
1:57:32 ¿Se podrán pagar impuestos con Bitcoin?
1:59:10 Qué es la Clarity Act de EE.UU.
2:05:43 El conflicto de intereses de Trump con las cripto
2:09:11 Invertir en cripto sin comprar Bitcoin
2:13:14 Tener patrimonio te convierte en un objetivo
2:20:47 El debate sobre libertad financiera
2:29:00 Mejores países para tu residencia fiscal
2:34:06 Consejos finales de Sergi Andrés
2:36:27 Despedida
📝 Notas del episodio y bibliografía aquí: https://www.inversionracional.com/podcast/
📌 ¡No olvides suscribirte y dejar tus recomendaciones en comentarios!

Learn more about your ad choices. Visit megaphone.fm/adchoices
2 hr 39 min
August 26 El SISTEMA de INVERSIÓN que me HA QUITADO el SUEÑO durante Meses - Luis Miguel Ortiz #162
El 1 y 2 de septiembre estoy preparando una formación gratuita de 2 días que tiene un solo objetivo: enseñarte a proteger tus ahorros de la inflación y a multiplicarlos para asegurar tu futuro personal y financiero.
Únete aquí 👉🏼 https://formacion.inversionracional.com/septiembre2026
Dos días en los que vas a pasar de no saber qué hacer con tu dinero a tener un plan claro para protegerlo, multiplicarlo y jubilarte sin depender de nadie.
El primer día entenderás:
- Cómo invierte el 0,1% más rico del planeta (y cómo tú puedes replicarlo sin importar tu experiencia, tu edad o tu situación laboral).
En el segundo descubrirás:
- Tu hoja de ruta para vivir de rentas, jubilarte con tranquilidad y construir un patrimonio sólido para ti y tu familia.
Te espero el 1 y 2 de septiembre.
📝 Notas del episodio y bibliografía aquí: https://www.inversionracional.com/podcast/
¡Bienvenidos a un episodio muy especial de Inversión Racional! Esta vez cambiamos los papeles: Fernando Alonso entrevista a Luis Miguel Ortiz.
Después de años de podcast, Luis Miguel se sienta al otro lado del micrófono para responder sin filtros a las preguntas de su amigo Fernando: desde sus inicios divulgando en Twitter hasta el sistema con el que hoy invierte una sola vez al año, pasando por los errores más grandes que ha cometido gestionando su propia cartera.
Temas que cubrimos:
✅ El sistema con el que Luis Miguel invierte con una sola sesión al año
✅ El dato de JP Morgan que demuestra por qué el inversor medio rinde muy por debajo del mercado
✅ Por qué el drawdown importa mucho más que la rentabilidad anualizada
✅ Los hábitos reales de un inversor racional: historia, constancia y aburrimiento
✅ Por qué su cartera necesita protegerse de la superinteligencia artificial
✅ El "escenario cero": el riesgo que podría afectar más a Bitcoin que al resto de activos
✅ Qué es la "reserva de munición" y cómo estructura su cartera en tres compartimentos
✅ El mayor error que ha cometido gestionando su propio patrimonio en el último año y medio
✅ Por qué llegó a tener un 40% de su cartera concentrado en un solo activo
✅ Cómo reparte hoy su cartera entre renta variable, oro, renta fija y Bitcoin
✅ Qué haría si tuviera 25 años y patrimonio cero
✅ Cuánto patrimonio necesitas de verdad para vivir bien
Una conversación distinta, cercana y sin guion, donde Luis Miguel cuenta cosas que nunca había contado en el podcast.
Inversión Racional:
🔗 Aprende a invertir como un profesional con nuestro curso avanzado: https://www.inversionracional.com/curso-inversion/
CRONOLOGÍA:
0:00 Intro
4:32 ¿Quién es Luis Miguel Ortiz?
10:14 Cómo empezó a divulgar en Twitter
15:09 Cómo utiliza la IA para crear herramientas y ser más productivo
18:22 El sistema con el que invierte con una sola sesión al año
24:08 Los hábitos de un verdadero inversor racional
26:18 Por qué el drawdown importa más que la rentabilidad anualizada
32:15 La constancia y cómo creó su sistema de ventas siendo broker
36:25 IA vs lectura: cómo equilibrar el aprendizaje con inteligencia artificial
40:19 El aburrimiento como clave para invertir bien
42:20 Su ritmo real: cómo gestiona su propia cartera sin obsesionarse
50:21 Lo que se enseña en economía es "conocimiento muerto"
55:29 Private equity, criptos y altcoins: qué opina realmente
1:04:15 Por qué tu propio trabajo puede rentar más que tu cartera
1:08:53 Cuánto patrimonio te "roban" las comisiones a 30 años
1:17:30 Superinteligencia: por qué tu cartera necesita protegerse de la IA
1:23:57 Por qué diversificar en economía global es clave ante este escenario
1:28:52 El "escenario cero"
1:33:19 Composición de carteras: cómo construye la suya paso a paso
1:43:48 Qué es la "reserva de munición" y para qué sirve
1:49:13 Cuánto se convierte cada euro ahorrado a 10, 20 y 30 años
1:54:44 El tercer compartimento de su sistema: la cartera general
1:59:04 El mayor error de Luis Miguel en el último año y medio
2:01:11 Por qué llegó a tener un 40% de su cartera en un solo activo
2:03:39 Cómo reparte hoy su cartera entre renta variable, oro y renta fija
2:09:25 Backtesting: cómo construye carteras óptimas según la edad
2:13:20 Por qué prefiere la indexación como base de su cartera
2:22:31 E mal momento de los fondos de calidad
2:24:56 El mayor error que reconoce en años
2:34:13 Cómo construir una cartera que aguante la inflación
2:49:46 Si tuviera 25 años y patrimonio cero, esto es lo que haría
2:54:17 El error que le hizo perder un 70% en una sola inversión
2:57:14 ¿Cuánto patrimonio necesitas de verdad para vivir bien?
3:21:23 Despedida
📝 Notas del episodio y bibliografía aquí: https://www.inversionracional.com/podcast/
📌 ¡No olvides suscribirte y dejar tus recomendaciones en comentarios!

Learn more about your ad choices. Visit megaphone.fm/adchoices
3 hr 24 min
August 19 El Trauma OCULTO que te Sabotea cada vez que Vas a Ganar DINERO #161
Reental está revolucionando la forma de invertir en real estate, permitiendo a miles de personas acceder a oportunidades antes reservadas a grandes capitales.
📊 Algunos datos clave:
+43.000 Usuarios
+120 Proyectos
+110 Millones de dólares captados
Descubre cómo funciona la tokenización inmobiliaria, qué oportunidades ofrece y por qué está transformando el sector de la inversión.
🏡 REGISTRATE EN REENTAL DESDE ESTE ENLACE Y RECIBE 100$ GRATIS DESPUES DE TU PRIMERA INVERSION DE 500$ EN CUALQUIER PROPIEDAD:
https://bit.ly/InversionRacionalxReental
📝 Notas del episodio y bibliografía aquí: https://www.inversionracional.com/podcast/
¡Bienvenidos a un nuevo episodio de Inversión Racional! En la entrevista de hoy, Luis Miguel tiene el placer de entrevistar a Rodrigo García Platas.
Rodrigo, psicólogo, coach transformacional y creador del Método RGP (basado en los cuatro biotipos: colérico, sanguíneo, flemático y melancólico), viene al podcast para una conversación brutalmente honesta sobre cómo tu biología, tus traumas de infancia y tu relación con el dinero están mucho más conectados de lo que crees.
Temas que cubrimos:
✅ Los 4 biotipos explicados: cómo tu cuerpo revela tu forma de pensar y de enfermar
✅ Por qué no puedes cambiar tu biología, pero sí puedes cambiar tu personalidad
✅ Cómo se construye un trauma y por qué es 100% inconsciente
✅ Por qué somos adictos al control (y qué tiene que ver con tu móvil)
✅ Las dos cosas que más nos hacen perder el control: el enamoramiento y el dolor
✅ Por qué el dolor es obligatorio, pero el sufrimiento es opcional
✅ Cómo enseñar a un hijo a gestionar sus emociones sin reprimirlas
✅ Por qué elegimos pareja según los traumas que vivimos de niños
✅ Por qué tu trauma decide tu relación con el dinero
✅ La historia real de un "cliente que no paga" y el trauma que había detrás
✅ Deportistas de élite, éxito extremo y el vacío que puede esconder detrás
✅ Qué es realmente el dinero: "atención materializada"
✅ El concepto de locus de control interno: la clave para tomar las riendas de tu vida
Una conversación que va mucho más allá de las finanzas, para entender por qué te comportas como te comportas, por qué te relacionas como te relacionas y cómo empezar a sanar aquello que llevas arrastrando desde la infancia.
Inversión Racional:
🔗 Aprende a invertir como un profesional con nuestro curso avanzado: https://www.inversionracional.com/curso-inversion/
📝 Notas del episodio y bibliografía aquí: https://www.inversionracional.com/podcast/
📌 ¡No olvides suscribirte y dejar tus recomendaciones en comentarios!

Learn more about your ad choices. Visit megaphone.fm/adchoices
2 hr 45 min
August 12 Lo que los Bancos NO Te Cuentan Cuando Inviertes Tu DINERO #160
Empieza a invertir con MEXEM y ahorra en comisiones:
✅ LINK para abrir tu cuenta Gratis con MEXEM y recibir los beneficios de la comunidad 👉🏼 https://bit.ly/Mexem_IR
➤ Teléfono de asistencia en español para clientes de España: +34 919492924
➤ Listado de países disponibles MEXEM:
España, Andorra, México, República Dominicana, Costa Rica, Chile, Argentina, Uruguay, Perú, Colombia, Ecuador, El Salvador, Guatemala, Nicaragua, Paraguay.
📝 Notas del episodio y bibliografía aquí: https://www.inversionracional.com/podcast/
¡Bienvenidos a un nuevo episodio de Inversión Racional! En la entrevista de hoy, Luis Miguel tiene el placer de entrevistar por segunda vez a Elizabeth Wakefield.
Elizabeth, fundadora de Finanzas Conscientes y asesora financiera con más de 20 años de bagaje entre auditoría, banca y mentorización de patrimonios, vuelve al podcast para analizar el cambio de era que estamos viviendo a nivel económico: deuda insostenible, pensiones en peligro, y cómo construir una cartera sólida en medio de la incertidumbre.
Temas que cubrimos:
✅ Por qué el asesoramiento financiero en España está "prostituido" y cómo la banca vende comisiones, no soluciones
✅ La deuda mundial que nadie puede pagar y por qué imprimir dinero no es la solución
✅ El agujero de las pensiones en España y por qué los políticos no lo arreglan
✅ Los dos perfiles de cliente que más se repiten
✅ Crowdfunding y crowdlending explicados
✅ Oro físico vs ETF de oro
✅ Por qué la cartera clásica 60/40 está muerta y qué estrategia usar en su lugar
✅ La estrategia core-satélite para construir una cartera sólida
✅ El error más común al diversificar entre el SP500 y el MSCI World
✅ El truco fiscal de la renta vitalicia que casi nadie conoce al jubilarse
✅ Cuándo tiene sentido pedir deuda para invertir
✅ Su experiencia real invirtiendo en inmobiliario en España
✅ Por qué cuanto más patrimonio acumulas, más riesgo puedes asumir
Una conversación sin filtros sobre economía, inversión y finanzas personales para entender el momento que vivimos y construir un patrimonio sólido de verdad.
Inversión Racional:
🔗 Aprende a invertir como un profesional con nuestro curso avanzado: https://www.inversionracional.com/curso-inversion/
CRONOLOGÍA:
0:00 Intro
2:11 ¿Cómo ha sido este último año para Elizabeth?
4:46 El cambio de era en la economía global
5:06 De auditora a asesora financiera: la historia de Elizabeth
9:13 Por qué el asesoramiento financiero está "prostituido" en España
10:43 Cómo la banca vende productos con comisiones abusivas
14:32 Los seguros y planes de pensiones que nadie necesita
16:36 Por qué estamos en un cambio de era económico
17:26 La deuda mundial que nadie puede pagar
21:51 ¿Dónde puede estallar la próxima crisis de mercado?
24:28 El bono americano al 5% y la señal que nadie quiere ver
31:08 Envejecimiento poblacional e inmigración masiva
32:17 El agujero de las pensiones en España
36:31 Por qué los políticos no arreglan las pensiones
38:16 Qué es imprimir dinero y cómo te afecta
41:14 La clase media que desaparece
43:07 Los dos perfiles de cliente en finanzas personales
45:35 Los errores más comunes gestionando el dinero
48:31 Asesoramiento financiero como asesoramiento psicológico
50:31 Cómo cambia tu relación con el dinero al empezar a invertir
53:08 Tipos de inversión según el plazo
54:21 Crowdfunding y crowdlending explicados
58:39 Cómo evaluar el riesgo real en el crowdlending
1:01:53 Por qué el oro es de los activos más seguros
1:04:17 ETF de oro vs oro físico
1:07:34 El oro como proxy para invertir en China
1:12:04 Por qué la cartera clásica 60/40 ya no funciona
1:14:19 Cómo generar rentas a corto plazo con tu dinero
1:16:28 Los problemas reales de la renta fija
1:18:13 ¿Debería Bitcoin estar en tu cartera?
1:21:39 La estrategia core-satélite para tu cartera
1:23:34 El error más común al diversificar (SP500 y MSCI World)
1:26:07 Cómo funciona el rebalanceo de cartera
1:29:19 Fondos vs ETFs: la ventaja fiscal que no conoces
1:31:29 El truco fiscal de la renta vitalicia al jubilarte
1:37:20 Los tres pilares: ahorro, inversión y protección patrimonial
1:39:35 Seguros de ahorro: ventajas y desventajas
1:41:59 Qué fondos utiliza Elizabeth en su cartera personal
1:48:12 Cuándo tiene sentido pedir deuda para invertir
1:53:42 Cómo invertir con dinero prestado del banco
1:55:14 Cómo encuentra empresas para financiar en crowdlending
2:00:01 Cómo distribuye Elizabeth su propia cartera
2:01:29 La plata como activo de inversión
2:04:27 Su experiencia real invirtiendo en inmobiliario en España
2:09:27 Por qué prefiere emprender antes que gestionar pisos
2:11:38 Por qué el Estado penaliza la inversión inmobiliaria
2:16:20 ¿Es el emprendimiento una buena inversión?
2:23:31 Por qué cuanto más patrimonio tienes, más riesgo puedes asumir
2:28:37 Despedida
📝 Notas del episodio y bibliografía aquí: https://www.inversionracional.com/podcast/
📌 ¡No olvides suscribirte y dejar tus recomendaciones en comentarios!

Learn more about your ad choices. Visit megaphone.fm/adchoices
2 hr 32 min
August 05 Bitcoin, Privacidad y PROPIEDAD: la Transformación que Pocos Están Viendo
Consigue 20% de rentabilidad extra en Criptan desde aquí: https://bit.ly/InversionRacionalxCriptanAgosto

📝 Notas del episodio y bibliografía aquí: https://www.inversionracional.com/podcast/

¡Bienvenidos a un nuevo episodio de Inversión Racional! En la entrevista de hoy, Luis Miguel tiene el placer de entrevistar por segunda vez a Álvaro D. María.

Álvaro, jurista y filósofo especializado en Filosofía del Derecho y teoría del Estado, es autor de "La Filosofía de Bitcoin" (más de 30.000 ejemplares vendidos en todo el mundo) y acaba de publicar su nuevo libro, "Micropolis: Más allá de Leviatán". Casi tres años después de su primera visita, vuelve al podcast para analizar todo lo que ha cambiado: la llegada de los institucionales, las tesorerías de Michael Saylor, el miedo a la computación cuántica y su tesis más ambiciosa: cómo Bitcoin, la IA y la robótica van a transformar el Estado tal y como lo conocemos.

Temas que cubrimos:
✅ Qué soluciona realmente Bitcoin: los terceros de confianza y la privacidad
✅ La llegada de los institucionales y los ETFs: ¿pierde Bitcoin su esencia?
✅ Stablecoins y Tether: por qué vamos hacia la hiperdolarización
✅ Por qué "todo lo que se presenta como descentralizado es falso, quitando Bitcoin"
✅ Vivir de tus bitcoins: el riesgo oculto de los préstamos con colateral
✅ Los ciclos de 4 años: apalancamiento, el coste de oportunidad de la IA y el FUD cuántico
✅ Computación cuántica: cómo se protege Bitcoin y cuál es la amenaza real
✅ Por qué Bitcoin es el activo para proteger tu riqueza los próximos 1.000 años
✅ Michael Saylor, Strategy y las tesorerías: lo que nadie está contando
✅ Micropolis: cómo se organizarán las sociedades después del Estado
✅ Pasaportes por inversión, jurisdicciones que compiten y el caso SpaceX
✅ El futuro de Europa: impuestos, demografía y fuga de riqueza
✅ IA y robótica: una explosión de creación de riqueza gigantesca y el papel de Bitcoin

Una conversación imprescindible para entender Bitcoin como idea, proteger tu patrimonio ante cualquier escenario y anticipar el mundo que viene: jurisdicciones que compiten, inteligencia artificial y micropolis.

Inversión Racional:

🔗 Aprende a invertir como un profesional con nuestro curso avanzado: https://www.inversionracional.com/curso-inversion/

CRONOLOGÍA:
0:00 Intro
2:45 Vuelta de Álvaro D. María al podcast
4:47 ¿Quién es Álvaro D. María?
7:13 El precio de Bitcoin y el momento del ciclo
11:30 ¿Qué problema soluciona Bitcoin?
15:10 La llegada de los institucionales y los ETFs
16:33 Bitcoin, el oro digital 2.0
25:16 Stablecoins, Tether y la hiperdolarización
30:41 La tokenización de activos
32:56 ¿DeFi es de verdad descentralizado?
36:49 Vivir de tus bitcoins: préstamos con colateral
39:27 Los ciclos de 4 años de Bitcoin
44:03 ¿Puede la computación cuántica romper Bitcoin?
51:19 ¿Congelar los bitcoins de Satoshi?
54:48 Bitcoin, el activo de los próximos 1.000 años
59:34 Minería de Bitcoin vs minería de IA
1:02:22 Los nodos, la verdadera defensa de Bitcoin
1:06:42 Michael Saylor y las tesorerías de Bitcoin
1:18:00 BlackRock, ETFs y el riesgo de los custodios
1:21:16 "Micropolis": la vida más allá del Estado
1:26:03 Salir del estatismo: cartas de población y fueros
1:29:45 Pasaportes por inversión y jurisdicciones que compiten
1:34:42 SpaceX y la jurisdicción de Elon Musk
1:38:02 Europa se tensa: chat control y CBDCs
1:42:02 La densidad social del conocimiento
1:44:24 Suiza y la pérdida de privacidad
1:48:37 Socialismo monetario y privilegios de la banca
1:51:18 España, potencia en divulgación de Bitcoin
1:55:44 Qué esperar de 2026 en adelante
1:59:29 IA y robótica: la explosión de creación de riqueza
2:03:11 ¿Transaccionarán las máquinas con Bitcoin?
2:09:11 Bitcoin como seguro de vida económico
2:11:53 Despedida

📝 Notas del episodio y bibliografía aquí: https://www.inversionracional.com/podcast/

📌 ¡No olvides suscribirte y dejar tus recomendaciones en comentarios!

Learn more about your ad choices. Visit megaphone.fm/adchoices
2 hr 15 min
July 29 Qué Hacen los Grandes PATRIMONIOS para Encontrar las Mejores OPORTUNIDADES Inmobiliarias #158
Reental está revolucionando la forma de invertir en real estate, permitiendo a miles de personas acceder a oportunidades antes reservadas a grandes capitales.
📊 Algunos datos clave:
+43.000 Usuarios
+120 Proyectos
+110 Millones de dólares captados
Descubre cómo funciona la tokenización inmobiliaria, qué oportunidades ofrece y por qué está transformando el sector de la inversión.
🏡 REGISTRATE EN REENTAL DESDE ESTE ENLACE Y RECIBE 100€ GRATIS DESPUES DE TU PRIMERA INVERSION DE 500€ EN CUALQUIER PROPIEDAD: https://bit.ly/InversionRacionalxReental
📝 Notas del episodio y bibliografía aquí: https://www.inversionracional.com/podcast/
¡Bienvenidos a un nuevo episodio de Inversión Racional! En la entrevista de hoy, Luis Miguel tiene el placer de entrevistar a Rubén Rodríguez y Juan Luis Barrera.
Socios de una promotora boutique de Madrid especializada en el segmento Prime y Ultra Prime del sector inmobiliario, Juan Luis y Rubén trabajan tanto en flipping de alto standing como en la construcción desde cero de villas de lujo para algunos de los patrimonios más importantes del mundo, y vienen al podcast para desgranar cómo funciona de verdad el mercado inmobiliario de lujo en Madrid, quién está comprando ahora mismo y por qué la ciudad se ha convertido en el destino de inversión inmobiliaria número uno del planeta.
Temas que cubrimos:
✅ Qué es realmente el negocio Prime y Ultra Prime
✅ Por qué el 99% de sus clientes llegan por recomendación
✅ Por qué Madrid es el primer destino de inversión inmobiliaria del mundo
✅ Por qué Madrid sigue siendo "barata" frente a otras capitales europeas
✅ Qué define realmente el lujo y el ultra lujo
✅ Por qué la localización y los vecinos importan tanto como el propio inmueble
✅ El perfil real del inversor que está comprando ahora mismo en Madrid
✅ Por qué el inversor español se queda fuera del mercado esperando "el pelotazo" del 2008 que no va a volver
✅ Por qué los precios en zonas prime no bajan
✅ Cómo iniciarse en inversión inmobiliaria si no tienes el capital para operaciones de varios millones
✅ Los mayores errores y "locuras" que han visto en más de 20 años en el sector
✅ Cómo está cambiando la IA la manera de analizar oportunidades inmobiliarias
✅ Por qué creen que en 5-10 años Madrid será una ciudad totalmente distinta
Una charla increíble para entender cómo invierten las grandes fortunas, qué busca el inversor internacional y por qué Madrid se está convirtiendo en la capital europea del lujo inmobiliario.
Inversión Racional:
🔗 Aprende a invertir como un profesional con nuestro curso avanzado: https://www.inversionracional.com/curso-inversion/

CRONOLOGÍA:
0:00 Intro
2:31 ¿A qué se dedica Clapham & Partners?
5:32 Rentabilidad de sus operaciones
7:05 Cómo captan clientes
9:38 ¿Por qué invertir en Madrid?
13:38 ¿Qué es el lujo?
15:20 La importancia de la localización al invertir
18:26 La tensión de precios
22:28 ¿Qué zonas son prime en Madrid?
34:10 ¿Quién invierte en Madrid?
41:22 ¿Cuánto tiempo lleva una operación?
44:05 Cómo estructuran sus operaciones
56:55 Control de costes y plazos
1:05:02 Cómo estudian los flujos de demanda real
1:16:10 Precio por metro cuadrado en Madrid
1:18:50 Capitales europeas con nivel de lujo
1:28:00 El cliente ideal
1:33:40 Cómo iniciarse en la inversión inmobiliaria
1:36:50 ¿Por qué inician en redes sociales?
1:41:06 Cómo vivieron la crisis del 2008
1:50:53 Cómo declinar ofertas
1:53:09 Locuras en inversiones
1:57:10 Cómo está impactando la IA al sector inmobiliario prime
2:01:20 El mercado elitista y la confianza
2:10:44 Consejos finales
2:15:50 Despedida
📝 Notas del episodio y bibliografía aquí: https://www.inversionracional.com/podcast/
📌 ¡No olvides suscribirte y dejar tus recomendaciones en comentarios!

Learn more about your ad choices. Visit megaphone.fm/adchoices
2 hr 19 min