Viisas Raha -podi

Voiko indeksisijoittamisella oikeasti päästä miljooniin – vai onko se liian helppoa ollakseen totta? Miten 1 %-yksikön kuluero voi tarkoittaa miljoonia euroja pitkällä aikavälillä? Ja onko passiivinen sijoittaminen lopulta täysin passiivista?

Tässä jaksossa käydään läpi indeksisijoittamisen perusteet selkeästi ja käytännön esimerkkien kautta käsitellen indeksirahastoja ja ETF:iä.

Jaksossa käsitellään mm.:

• Mikä indeksi on ja miten se muodostuu
• OMXH25-indeksin rakenne (25 yhtiötä, 10 % painoarvo, tarkistus 2 kertaa vuodessa)
• Eri indeksien erot (Suomi, Eurooppa, USA – mukana mm. S&P 500, Dow Jones, Nasdaq, Euro Stoxx 50 ja Stoxx 600)
• Hintaindeksi vs. tuottoindeksi ja osinkojen vaikutus
• Indeksirahastojen ja ETF:ien keskeiset erot
• Miksi indeksit eivät ole täysin staattisia

Konkreettinen esimerkki kuluista:

• 200 € kuukausisäästö, 70 vuotta, 9 % tuotto-oletus
• 0,2 % kuluilla lopputulos noin 10 miljoonaa €
• 1,2 % kuluilla lopputulos noin 5,7 miljoonaa €
• Ero noin 4,5 miljoonaa €

Lisäksi jaksossa:

• Miksi eri indeksit sisältävät eri yhtiöitä ja toimialoja
• Miten indeksin valinta vaikuttaa hajautukseen
• Miksi samaa indeksiä seuraavat sijoitustuotteet voivat silti erota toisistaan
• Mitä kuluja indeksi- ja ETF-sijoittamisessa voi syntyä

Jakso sopii sinulle, jos:

• harkitset indeksirahastoihin tai ETF:iin sijoittamista
• haluat ymmärtää indeksien rakenteen paremmin
• haluat vertailla eri sijoitustuotteita käytännön näkökulmasta

Viisas Raha on sijoittamisesta kiinnostuneille suunnattu media:

• Podcast: Viisas Raha -podi
• Lehti: Viisas Raha
• Verkossa: viisasraha.fi
• Uutiskirje: ajankohtaiset sijoitussisällöt suoraan sähköpostiisi

Jos suunnittelet aloittavasi sijoittamisen tai haluat kehittyä sijoittajana, tutustu myös Suomen Osakesäästäjien jäsenyyteen:

https://www.suomenos.fi/jasenyys

Häikäiseekö kulta meidät perikatoon? #20

Kullan hinta on noussut noin 150 % viimeisen kahden vuoden aikana, ja samaan aikaan keskuspankit ovat ostaneet kultaa poikkeuksellisen paljon. Mitä markkinoilla oikein tapahtuu – ja mistä kullan nousu kertoo?

Tässä Viisas Raha -podin jaksossa keskustellaan kullan hinnan voimakkaasta noususta, keskuspankkien kasvaneista kultahankinnoista sekä siitä, miksi arvometallit ovat nousseet samaan aikaan, kun monet muut raaka-aineet eivät ole liikkuneet samalla tavalla.

Jaksossa käsitellään muun muassa:

• kuinka paljon kultaa maailmassa oikeasti on – kaikki maailmasta kaivettu kulta mahtuisi kuutioksi, jonka sivu olisi noin 22 metriä

• mihin kultaa käytetään ja miksi korut muodostavat suurimman osan kysynnästä

• miksi keskuspankit ovat lisänneet kultavarantojaan ja mitä se kertoo luottamuksesta dollariin

• miten kullan kehitys vertautuu osakkeisiin pitkällä aikavälillä

• millaisia tapoja sijoittajalla on sijoittaa kultaan

Lisäksi keskustellaan Yhdysvaltojen velkatilanteesta, geopoliittisesta epävarmuudesta sekä siitä, onko kulta ennen kaikkea “pelon sijoitus” vai perusteltu osa sijoitussalkkua.

🎧 Viisas Raha -podissa pureudutaan sijoittamiseen, markkinoihin ja talouden ilmiöihin selkeästi ja analyyttisesti.

Viisas Raha on Suomen Osakesäästäjien sijoitusmedia. Lue lisää:
https://www.viisasraha.fi

Liity Suomen Osakesäästäjien jäseneksi:
https://www.suomenos.fi/jasenyys

Helsingin pörssin osinkotuotto putoaa noin 5,1 prosentista 3,8 prosenttiin – vaikka osinkoeurot pysyvät lähes ennallaan. Onko kyse oikeasti romahduksesta vai tilastoharhasta?

Tässä jaksossa Svenne ja Karri purkavat osinkokevään luvut auki ja katsovat, mitä sijoittajan pitäisi niistä ymmärtää.

Jakson teemoja:

• Miksi kurssinousu painaa osinkotuottoa, vaikka osingot eivät juuri muutu

• Fortumin osingon leikkauksen vaikutus koko pörssin osinkosummaan

• Mandatumin korkea osinkotuotto – kestävää tulosta vai pääoman palautusta?

• Pankkien vahva osingonjako ja omien osakkeiden ostot: Nordea ja Aktia

• Osingonjakosuhde – mitä se kertoo sijoittajalle?

• Osakesäästötili vs. Arvo-osuustili osinkosijoittajan näkökulmasta

• Metsäsektorin tulosympäristö ja syklisyys

Keskeinen oivallus:
Osinkotuotto ei yksin kerro sijoituksen laadusta. Yksittäinen suuri yhtiö voi heiluttaa koko markkinaa – ja korkea tuottoprosentti ei aina tarkoita kestävää kassavirtaa.

Ota podcast seurantaan Spotifyssa, niin et missaa uusia jaksoja. Uusi sijoitusjakso joka toinen viikko.

Podcastin tuottaa Suomen Osakesäästäjät.Liity jäseneksi ja sijoita fiksummin:
https://www.suomenos.fi/jasenyys/

Voiko laadukkaita osakkeita tunnistaa yksinkertaisilla ja toistettavilla kriteereillä – ilman jatkuvaa markkinoiden seuraamista?

Tässä jaksossa Karri ja Svenne pureutuvat osakepoiminnan ydinkysymykseen ja käyvät läpi ajattelumallin, jota kutsutaan “Svennen graalin maljaksi”. Kyse ei ole oikotiestä rikastumiseen, vaan käytännöllisestä tavasta rajata huonoja valintoja pois ja keskittyä todennäköisyyksiin.

Keskustelussa tarkastellaan, millaiset yhtiöiden ominaisuudet ovat historiallisesti olleet yhteydessä parempaan tuottoon – ja mitkä taas eivät. Malli perustuu faktoihin, ei fiilikseen, ja nojaa pitkän aikavälin dataan.

Tässä jaksossa kuulet mm.:

• miksi pelkkä kannattavuus ei riitä, mutta jatkuva tappiollisuus on sijoittajalle selvä varoitusmerkki

• miten oman pääoman tuotto (ROE) ja tuloskasvu toimivat yhdessä – ja miksi maltillinen taso voi olla parempi kuin liian korkea

• mitä 5–10 vuoden historiallinen data kertoo sijoittamisen todennäköisyyksistä

• miksi hajautus on edelleen ratkaisevaa, vaikka käytössä olisi hyvät kriteerit

Jakson keskeinen oivallus on yksinkertainen: sijoittamisessa ei ole graalin maljaa, mutta huonot valinnat voi usein rajata pois yllättävän selkeästi.

Jakso sopii erityisesti:

• aloittavalle sijoittajalle, joka kaipaa rakennetta

• pitkäjänteiselle sijoittajalle, joka haluaa vähentää turhaa säätöä

• osakepoimijalle, joka haluaa erottaa faktat tunteista

👉 Seuraa Viisas Raha -podia Spotifyssa, jos haluat ymmärrettävää ja käytännönläheistä keskustelua sijoittamisesta.

Tiesitkö, että Viisas Raha tarjoaa sijoittajalle paljon muutakin kuin podcastin? Viisas Raha -mediaan kuuluvat myös lehti (printti ja digi), Viisasraha.fi sekä uutiskirje.

👉 Lisätiedot ja jäsenyys: https://www.suomenos.fi/jasenyys/

Seuraa tätä ohjelmaa Spotifyssa

Tässä jaksossa murskataan sijoittamisen myyttejä – tunnistatko niistä omaa ajatteluasi? Karri ja Svenne purkavat yksi kerrallaan yleisimmät sijoittamiseen liittyvät uskomukset — ja kertovat, miksi moni tuttu väittämä ei pidäkään paikkaansa. Katso, mitä faktat oikeasti kertovat, ja opi välttämään yleiset ajatusharhat sijoittamisessa.

Aikaleimat:
• 02:22 – Myytti #1: Sijoittaminen vaatii paljon pääomaa
• 10:33 – Myytti #2: Treidaaminen on nopea tie rikastumiseen
• 19:54 – Myytti #3: Hyvä osake on aina hyvä sijoitus
• 24:29 – Myytti #4: Holdaamalla pitkään positiivisen tuoton saamisen todennäköisyys kasvaa
• 30:40 – Myytti #5: Osakkeiden ostoja ja myyntejä kannattaa ajoittaa
• 39:30 – Myytti #6: Sinulla on oltava paljon osaamista sijoittaaksesi
• 45:35 – Myytti #7: Pankkitili on turvallinen sijoitus
• 52:04 – Myytti #8: Sijoituksia pitää valvoa koko ajan
• 58:05 – Myytti #9: Sijoittaminen on pelaamista
• 1:02:58 – Myytti #10: On liian riskialtista sijoittaa juuri tällä hetkellä

Tässä jaksossa kuulet myös käytännön esimerkkejä siitä, miten pitkäjänteinen lähestymistapa toimii, miksi hajautus on tärkeää ja miten vältät sijoittajan yleisimmät ajatusharhat.

Tiesitkö, että Viisas Raha on paljon muutakin kuin podcast?
Viisas Raha -mediaan kuuluvat:
• Viisas Raha -podcast: ajankohtaista asiaa sijoittamisesta
• Viisas Raha -lehti: analyysia, näkemyksiä ja sijoittajatyökaluja
• Viisasraha.fi: näköislehti ja uutisia markkinoilta
• Viisas Raha -uutiskirje: tuoreimmat sisällöt suoraan sähköpostiisi

Viisas Raha -lehti sisältää mm. Osakesäästäjien liikennevalotyökalun, joka auttaa hahmottamaan markkinatilanteen yhdentoista eri indikaattorin avulla. Jäsenenä saat sen kotiin kannettuna tai diginä – valintasi mukaan.

👉 Liity Suomen Osakesäästäjiin ja nauti jäseneduista:
https://www.suomenos.fi/jasenyys/

Markkina liikkuu, mutta mistä tietää, milloin riskit kasvavat – ja milloin ne hellittävät?
Tässä jaksossa Karri Salmi ja Svenne Holmström pureutuvat siihen, mitä indikaattoreita sijoittajan kannattaa seurata juuri nyt – ja miten niitä kannattaa tulkita käytännössä sekä lyhyellä että pidemmällä aikavälillä.

Keskustelun keskiössä on Osakesäästäjien Liikennevalot, Viisas Raha -lehden indikaattorityökalu, joka pyrkii peilaamaan Suomen osakemarkkinoiden näkymiä.
Liikennevalot muodostuvat yhdestätoista erillisestä markkina-, riski-, osake- ja korkoindikaattorista, joiden yhteisvaikutuksesta kokonaisväriksi syntyy vihreä, keltainen tai punainen.

🟢 vihreä – 🟡 keltainen – 🔴 punainen
Mutta riittääkö pelkkä väri, vai pitäisikö katsoa myös indikaattorien taakse?

Osakesäästäjien Liikennevalot esitellään Viisas Raha -lehdessä siten, että jokaisessa numerossa avataan yksi indikaattori tarkemmin.
Liikennevalojen väri näkyy myös lehden kannen selkämyksessä, jossa on mukana Helsingin pörssin portfolioindeksin pisteluku. Kun lehdet ovat vierekkäin hyllyssä, selkämyksistä muodostuu pörssin kurssikäyrä, jota on täydennetty kyseisen ajankohdan liikennevalovärillä.
Tämä havainnollistaa, ovatko liikennevalot antaneet oikeanlaista signaalia nousu- ja laskumarkkinoissa.

Tässä jaksossa kuulet mm.:
• Mitä indikaattorit kertovat Suomen osakemarkkinasta juuri nyt
• Miksi väri on vasta lähtökohta – ja mitä indikaattoreiden eri osa-alueet paljastavat
• Miten Karri ja Svenne itse hyödyntävät indikaattoreita sijoittajina
• Miksi indikaattorit eivät ole ennusteita, vaan työkaluja ajatteluun ja analyysiin
• Miten indikaattoreita käytetään päätöksenteon tukena myös pitkällä aikavälillä

📍 Mistä indikaattorit löytyvät?
• Viisas Raha -printtilehdestä ja näköislehdestä: viisasraha.fi
• Lehti sisältyy Suomen Osakesäästäjien jäsenyyteen – valitse printti tai digi: https://www.suomenos.fi/jasenyys

Ilmaisen näytenumeron luet täältä – ja sen markkinaindikaattorin löydät sivulta 47:👉 https://digi.viisasraha.fi/p/viisas-raha/22-8-2025/r/1/1/6835/1979149

#ViisasRahapodi #ViisasRaha #sijoittaminen #osakesijoittaminen #Osakesäästäjät #markkinaindikaattorit #markkinat #sijoitusstrategia #tekninenanalyysi #VIXindeksi #markkinasentimentti #rahapodi

Kaksi joulupukkia tonttulakeissaan – mutta missä ovat Karri ja Svenne? Ja saako joulupukki puhua sijoittamisesta?Kaikki selviää tässä hulvattomassa erikoisjaksossa.Karri ja Svenne käyvät läpi pukkeina pörssivuoden 2025, kurkistavat vuoteen 2026 ja selittävät, mitä joulupukkiralli oikeastaan tarkoittaa sijoittajalle.📈 Mukana myös:• Miten osakesäästötililtä voi realisoida tappion oikein?• Mikä ero on OST:n ja AOT:n verokohtelussa?• Entä mitä tarkoittaa FIFO – ja voiko sitä kiertää?• Kummalla on enemmän salkkuja – Karri vai Svenne?• Entä miten Sambiassa käytiin aiemmin osakekauppaa (spoiler: koko väestölle piti antaa mahdollisuus kieltäytyä ennen kuin sai ostaa)?💬 Kommentoi:Mikä olisi kamalin lahja pukinkontista? Paras ehdotus palkitaan!🔔 Aseta muistutus painamalla kelloa – ja tilaa kanava, ettet missaa ensi‑iltaa!Liity Osakesäästäjiin nyt – loppuvuoden jäsenyys 0 €:👉 https://www.suomenos.fi/jasenyys/loppuvuosi-0e#Jouluspecial #ViisasRahapodi #ViisasRaha #pörssi #sijoittaminen #osakesijoittaminen #AOT #OST #Suomenosakesäästäjät #Osakesäästäjät #rahapodi

Onko salkussasi miinuksella olevia osakkeita? Tässä Viisas Raha -podin trailerissa Karri ja Svenne avaavat, miten tappioita voi realisoida järkevästi – ja miksi ostorivit kannattaa käydä tarkkaan läpi.

Opit mm. mitä FIFO tarkoittaa, miksi Excel on sijoittajan paras ystävä ja miten myyntien ajoituksella voi olla iso vaikutus veroetuun.

🎄 Täysi erikoisjakso julkaistaan ti 16.12. klo 10 – mukana verosuunnittelun lisäksi huumoria, pörssivuoden 2025 yhteenveto ja keskustelua joulupukkirallista.

🛎 Muista ottaa podi seurantaan ja merkitä muistutus kalenteriin!

#ViisasRaha #sijoittaminen #Jouluspecial

Mietitkö, mitä listautumisessa oikeasti tapahtuu – ja mitä sijoittajan kannattaa ymmärtää ennen kuin tarttuu IPOon?

Karri Salmi ja Svenne Holmström käyvät läpi koko listautumisten kentän: osakeannit, osakemyynnit, tekniset listautumiset, rinnakkaislistaukset, käänteiset listautumiset ja SPACit – konkreettisten esimerkkien ja kriittisen keskustelun kautta.

Mukana mm. Posti ja muita ajankohtaisia yhtiöitä. Entä miksi Suomessa harva yhtiö hakee oikeasti kasvurahoitusta pörssistä – ja nähdäänkö siinä muutos?

Tässä jaksossa kuulet:

▸ Mitä eroa on osakemyynnillä ja osakeannilla – ja miksi sillä on sijoittajalle väliä?

▸ Miten tunnistaa listautumisen "ongelmatapaukset"?

▸ Miksi listautumisikkuna on juuri nyt auki – ja mitä se tarkoittaa käytännössä?

▸ Mitä tekninen listautuminen tarkoittaa – ja miksi jotkut yhtiöt valitsevat sen?

▸ Miksi SPAC-listautumiset herättävät ristiriitaisia ajatuksia?

▸ Miksi suomalaiset yhtiöt eivät hyödynnä pörssiä kasvun rahoittamiseen?

💥 P.S. Ensimmäinen toimitusjohtaja, joka järjestää osakeannin kasvuhankkeen rahoittamiseen, saa Osakesäästäjien virallisen hupparin – ja kutsun podiin kertomaan siitä lisää. Haaste on heitetty! 🎙

Tämä jakso on sinulle, jos:
▸ haluat ymmärtää paremmin, mitä listautuminen tarkoittaa sijoittajalle
▸ kaipaat konkreettisia esimerkkejä ja työkaluja listautumisten arviointiin
▸ seuraat markkinaa kriittisesti – ja haluat tietää, mitä listautumisissa jää usein mainitsematta

Ota Viisas Raha -podi seurantaan – ja jaa jakso, jos listautumiset kiinnostavat!

Liity Osakesäästäjiin nyt – loppuvuoden jäsenyys 0 €!
Saat heti käyttöösi jäsenedut, sijoitustapahtumat ja Viisas Raha -lehden:
👉 suomenos.fi/jasenyys/loppuvuosi-0e

#ViisasRaha #SuomenOsakesäästäjät

Miten sijoittaa tekoäly-yhtiöihin, kun AI-kupla puhuttaa? Onko kyse kuplasta vai trendistä? Tässä Viisas raha -podi -jaksossa Svenne ja Karri saavat vieraakseen AI-puolen asiantuntijan ja yksityissijoittajan Jari Paakkarisen, jonka johdattamana avataan tekoälyasiaa ja alan yhtiöitä: millainen arvoketju on ja mitä kukin yhtiö siellä tekee.

Jakson aiheita mm.:
▸ Miten Jarin kokemus minitietokonebuumista ja Nokia verkkoliiketoiminnasta (GSM–5G) vaikuttaa siihen, että hän näkee tekoälyn trendinä, johon haluaa sijoittaa?
▸ Miltä tekoälyn arvoketju näyttää sijoittajan silmin: sirusuunnittelijat (Nvidia, Broadcom, AMD, Intel), tehtaat (TSMC, Samsung ja muut), laitevalmistajat (ASML, Applied Materials), hyperscalerit (Microsoft, Amazon, Alphabet, Oracle) ja toimialakohtaiset sovellukset – potentiaalisesti esimerkiksi kanadalainen Shopify?
▸ Mikä on TSMC:n ja ASML:n rooli siinä, että yli 60 % maailman prosessoreista ja yli 90 % tekoälyprosessorista syntyy Taiwanin johdolla – ja mitä Arizonan uudet tehtaat ja vientirajoitukset Kiinaan merkitsevät?
▸ Miten Yhdysvaltojen ja Kiinan kamppailu tekoälymaailman herruudesta ja datakeskusten keskittyminen Yhdysvaltoihin näkyvät sijoittajalle – ja millaisena Jari näkee Euroopan tilanteen tässä kilpailussa?
▸ Miten pilvipalvelut ja tekoäly kietoutuvat yhteen: mitä kertoo se, että Microsoft Azure, Amazon Web Services ja Google Cloud kasvavat ja tekevät noin 40 %:n operatiivista tuottoa?
▸ Miltä näyttää Jarin oma AI-salkku: kuinka merkittävä osa sijoituksista kohdistuu arvoketjun “rautaan”, hyperscalereihin ja tietoturvayhtiöihin – ja millä sijoituksilla hän tasapainottaa ja hajauttaa salkkuaan?
▸ Miten Jari käyttää tekoälytyökaluja sijoittamisen tukena esimerkiksi taustatiedon ja yksityiskohtien etsimiseen, mutta pitää analyysin ja päätökset edelleen omissa käsissään?
▸ Miksi Jari historiansa ja kokemustensa perusteella pitää tekoälyä vahvana, pitkän aikavälin trendinä – ja miten hän sijoittajana pyrkii hyötymään tästä AI-arvoketjun eri kohdissa?

Viisas raha & Suomen Osakesäästäjät

Viisas raha -podi on Suomen Osakesäästäjien podcast. Svenne ja Karri käyvät läpi ajankohtaisia sijoitusteemoja yhdessä ja asiantuntijavieraiden kanssa. Jarin kaltaista osaamista löytyy Suomen Osakesäästäjien jäsenkunnasta – tällaisia asiantuntijoita ja monia muita pääset kuulemaan Osakesäästäjien jäsenenä tapahtumissa ja koulutuksissa.

Jäsenkampanja: loppuvuosi 0 €

Liittyessäsi nyt maksat vain vuoden 2026 jäsenmaksun – loppuvuoden 2025 jäsenyys 0 €. Saat heti käyttöösi kaikki Osakesäästäjien jäsenedut: Viisas Raha -lehden (kahdeksan numeroa vuodessa), jäsenedut sijoittamiseen, sijoitustapahtumat ja -koulutukset sekä yli 35 000 yksityissijoittajan yhteisön.

Liity jäseneksi:
https://www.suomenos.fi/jasenyys/loppuvuosi-0e/

Viisas Raha -lehden maksuton näytenumero:
https://digi.viisasraha.fi/shared/issues/21-3-2025/8t1haesO