Nachdem die Kurse der Indices und des Btc in der Vorwoche konsolidierten ging die Reise weiter und erreichte am Freitag ihren Tiefpunkt. Nachdem die Kurse fielen, suchten Anleger nach Signalen. Nach Ende des Shudwons in den USA und einer Einigung zum Haushaltsbudget atmete der Markt ein wenig auf, doch die Arbeitsmarktda Anfangs reagierte die FED mit einer klaren Aussage, dass die Zinsen angesichts steigender Inflation stabil bleiben, doch am Ende stellte man in Aussicht dies noch mal zu überdenken, bei der Arbeitsmarktlage.

Das führte sofort zu einer positiven Reaktion. Der Markt atmete auf, und die Kurse stiegen auf ein Niveau, das einen vorübergehenden Turnaround markiert. Das wurde begleitet von steigendem Kapitalvolumen. Sollten am Montag die Kurse steigen wird der Markt erst einmal aufatmen. Die Nasdaq hat Potenzial von gut 1000 Punkten, der DAX von gut 600. Bitcoin hat sich schon gut erholt und stieg von knapp 81000 auf 87.000. Mit Potential bis 95.000.

Nach Erreichung der jeweiligen Niveaus wird es einen Apprall geben und der Markt wird erneut einen gewissen Radius testen und dann entscheidet sich, ob es erneut Richtung der alten Hochkurse gehen wird oder der Markt in eine Baisse übergehen wird.

Meist gibt es eine Baisse, erst bei einer Übertreibung, sie erfolgt nicht einfach so. Marktteilnehmer sehen den Markt schon als überbewertet angesichts der Kursentwicklungen, gleichzeitig darf man nicht vergessen, dass reales Kapital in die Entwicklung von Chips, Rechenzentrum und Servern fließt. Diese sind in den Händen weniger und alle Teilnehmer zahlen den Preis, von dem gefragt wird.

Die Chips haben bei voller Ausnutzung eine "Lebenszeit" von gut zwei Jahren. Aktuell findet man sowohl Chips als auch Server zu übertriebenen Preisen, doch ohne die kommen Unternehmen nicht aus, so garantieren die großen Unternehmen, dass sie immer mit GEwinn aus dem Markt gehen und ihre Mrd. mehr einbringen als sie ausgeben

Zu guter Letzt noch zu den Edelmetallen, sie wurden auch ergriffen von der Korrektur, doch am wichtigen Ausbruchsniveau gedreht und sollten mit der Erholung am Markt ebenfalls steigen und dann wird sich zeigen, ob es in Richtung der ATH gehen wird oder in eine Seitwärtsbewegung übergehen wird.

Nachdem in der Vorwoche der Bitcoin sich doch nicht halten konnte, brach die wichtige Marke von 100.000 USD. Nun ist der Tiefpunkt nahe für den Turnaround nahe 88.000 USD. Die Korrelation zw. Btc und Nasdaq wird immer größer, vermutlich weil btc mit von der USA als Vermögensreserve aufgenommen wurde.

Auch die Edelmetalle fielen wieder nachdem ihr Abwärtstrend ein Ende fanden und danach wurden erneut die Ausbruchslevel nach Gewinnmitnahmen erneut angepeilt.

Daneben gibt es noch die Indizes, welche ebenfalls schwach sind. Der Dax schwächelte schon eine ganze Weile und konnte die 24.000 nicht halten und nähert sich nun dem Turnaroundlevel bei 23100 Punkten. Die Nasdaq fällt auch weiterhin und testen ebenfalls sein Level bei 24270.

Diese Woche wird die Grundlage für den Turnaround bei allen gelegt. Unsicherheiten bestehen aufgrund der politischen Unsicherheiten und der Konjunkturellen Unklarheiten in den USA. Wird die FED die Zinsen senken oder nicht? Die Welt wartet auf einen befreiungsschlag

Nachdem die Woche über die bisherigen Tiefstände getestet wurden bei den Edelmetallen, fanden Sie endlich einen Boden am Donnerstag und am Freitag ergab sich noch mal die Chance einzusteigen. Die kommende Woche steht für steigende Kurse.

Bitcoin benötigte einen Tick mehr und durchbrach die 100.000-Marke nach unten. Anstelle dies als negativ zu betrachten gibt es hier eine andere Sichtmöglichkeit. Manchmal braucht es nur einen Tag tiefer und wenn man dann dreht geratet man wieder in einen Bereich hinein, das Territorium, was schon mehrmals in der Vergangenheit getestet. Das bringt dann höhere Kurse mit sich inkl. mehrere Abpralllevel, bevor es zu neuen ATH hinausgeht.

Auch die Indizes haben einen ähnlichen Weg beschreitet wie Bitcoin der Verlauf ist ähnlich nur die erreichte Level varriieren. Solange es keine Baisse gibt, sind Rückgänge eine Gelegenheit für eine Wette auf steigende Kurse. Bei Einzelaktien ist stark zu unterscheiden, wie es dem Unternehmen geht.

Trotz politischer Unsicherheiten auf der Welt und den USA, Verschuldung und einem temporär schwachen Arbeitsmarkt. wird die Stimmung getragen von dem Wachstum der ki und Chipsindustrie. Sobald in den USA eine Einigung zw Demokarten und Republikanern getroffen sein wird, erholt sich wahrscheinlich die Börse und es wird eine Jahresendrally geben

Nachdem in der Vorwoche eine gewisse Erholung bei den Indices zu verzeichnen war, fiel der Dax die ganze Woche lang. Die Nasdaq konnte sich dem Fall entziehen und die Welt wartete auf das Ergebnis der FED. Diese senkte angesichts der steigenden Anzahl von Arbeitslosen die Leitzinsen auf einen Korridor von 3,75 bis 4%. Die Inflation zeigt wieder Anzeichen einer Erhöhung, weshalb es im Dezember wohl nicht erneut zu einer Zinssteigerung kommen wird.

Edelmetalle konnten das erste Mal seit Wochen wieder steigende Gewinne kennzeichnen und es sieht so aus, als ob dies sich zu einem Turnarount entwickeln könnte.

Unerwarteterweise fiel der Bitcoin, nachdem er sich auf dem Weg zur Erholung befand, erneut. Doch mehr und mehr STimmen glauben dass sich Bitcoin kurz vor dem Ausbruch auf ein neues ATH befindet.

Auch das Thema edelmetalle ist noch nicht zu Ende. Unsicherheiten zur hohen Verschulung der USA, die permanente Steigerung der Magnificent 7 führen zu einer Überbewertung, was ausreichend Phantasie für die weitere Steigerung der Edelmetalle mit sich bringt, auch wenn aktuell die Tiefkurse evtl. noch nicht erreicht wurden. Lange wird das nicht mehr dauern.

Der Dax steht auf einem Bewertungsniveau und der negative Umsatz in der Automobilindustrie und anderen Werten muss zu einem Turnaround führen, ehe es wieder bergauf geht mit dem DAX. dieser hatt lange die Führung gegenüber der Nasdaq, doch nun steht diese fast 2000 Punkte höher.

Die Statistik und Saisonalität spricht für eine Weihnachtsrally und somit wird eine mögliche Korrketur oder Baisse auf das neue Jahr verlagert.

Diese Woche bietet Chancen für all jene welche an einen Turnaround an den Börsen, Edelmetallen und Bitcoin glauben

Die letzte Woche begann gut für Edelmetalle, nur um am Dienstag plötzlich nachzugeben und Silver fiel um über 8% vom Hochkurs. Gold ebenfalls um fast 7%, das den größten Tagesverlust seit 12 Jahren darstellte. M. E. ein abgekartetes Spiel, um den Markt zu dumpen und günstig einzukaufen. Nun sind die Karten neu gemischt, Wale günstig positioniert und treiben den Markt erneut nach oben. Auch Bitcoin und Ethereum haben heute den Durchbruch über 111.000 geschafft und zielen nun nahe ihrer alten ATH.

Der Markt ist zwar unsicher, aber dann wiederum schon gewappnet und wartet auf den Befreiungsschlag der Klarheit. DIe USA haben noch immer keine Einigung gefunden zum Thema Haushaltsdefizit und auch das Thema Zölle ist so lange in Diskussion, dass es wohl bald im Sinne aller zu einer Einigung kommen sollte. Auch seitens Chinas ist es wohl kaum im Interesse, die Wirtschaft der USA in die Knie zu zwingen.

Zentralbanken der größten Wirtschaften der Welt kaufen Gold und Silber, ob China, Indien, Türkei, Polen, Deutschland u.a. da die weltweiten Unsicherheiten führen dazu, dass man sich schützen möchte. Staatsanleihen sind da keine Option.

Die Woche steht also für steigende Kurse und die Ausrichtung auf neue ATHs.

Die Unsicherheit in den USA, weil noch kein Entschluss bzgl. des Haushaltsgeldes erfolgt ist und dann noch die Stellung zw. den USA und China bzgl. der seltenen Erden bringen Unsicherheiten bei den Anlegern. Dennoch hält sich die Schwankung im Rahmen und alle Indizes, Bitcoins und Edelmetalle sind an wichtige Marken abgeprallt und nun scheint der Grundstein für eine Rally gelegt zu sein. Während Bitcoin seit einer Woche am Fallen ist und seine Korrelation mit den Indices immer mehr untermauert, erreichten Edelmetalle neue ATH nur um dann abrupt zu fallen und Gold um 5% und Silber um 8% einbrechen zu lassen. Am Ende des Tages hatten beide wieder gut 2% gut gemacht, womit dann wieder ein Level erreicht wurde, das für höhere Kurse spricht.

Die Nachfrage nach physischem Silber ist durch die Energiewende, Solar und Elektroautos so hoch, dass sie nicht gedeckt werden kann. China zahlt aktuell einen Aufpreis von 15%, um physisches Silber zu erhalten. Das würde sie nicht machen, wenn sie nicht noch höhere Preise erwarten würde. Inflationsbereinigt sind 50 USD, so viel wie 12$ im Jahre 1980. Also sind die hohen Kurse noch kein Grund auszusteigen, sondern gerade mal der Anfang.

Die letzte Woche war voller Turbulenzen. Erschreckend ist die schnelle Erholung am Markt.

Nachdem der Bitcoin eine neue ATH erreichte, erlag er seinem Handelsmuster der letzten Monate. Demnach fällt der Bitcoin danach und fällt bis zum Ursprungspunkt, an dem die vorige Aufwärtsbewegung begonnen hatte. Dass dann unerwarteterweise Trump auf Chinas strengeren Kontrollen bzgl der Ausfuhr seltener Erden mit Zöllen von 100% reagiert, konnte niemand ahnen. Die Nasdaq und der Dax krachten ein um über 4% und der Bitcoin hatte sein Tief zwischenzeitlich bei 102.000. Auch Ethereum musste einbußen bis 3400 $. Allein Edelmetalle tangierte das rein peripher. Das Gold bußte von seinen hoch ca 100 USD ein, die wieder gut wett machte und Silber erreichte am nächsten Tag sogar ein neues ATH.

Was einerseits positiv klingt, also die Erholung betr. weist gleichzeitig auf die m.E. große Naivität der Anleger hin, einfach negative Informationen zu ignorieren. Dies führt dann wiederum zu Überbewertung. Mike Maloney weist darauf hin, dass seit Corona die Aktienkurse von der Wirtschaftlichen Leistung auseinanderdrücken. Man sieht das auch an kleinen und mittelständischen Unternehmen, die noch immer nicht in Masse ein Wachstum aufweisen können. Die Menge an transportierten Gütern geht seit Corona Zeit zurück. Diese Diskrepanz wird irgendwann zum Tragen kommen. Aktuell liegt noch ein viel größeres Problem vor, wovor kaum jemand warnt. Das ist die Immobilienkrise der Unternehmen. War 2007 das Jahr der Krise im privaten Sektor, ist nun eine Krise bei Firmen zu verzeichnen. Die Immobilien stehen um gut 1/4 leer. Das reicht nicht, um die Kosten zu tragen. Die Mietpreise fallen seit Monaten um zweistellige Zahlen, die zwischen 10 bis über 27% reichen. Immobilien werden unter Kapitalnot verkauft für gerade mal 3-20% des ursprünglich gezahlten Preises. Wenn diese Blase platzt, ist 2007/2008 nix dagegen. Das einzige was dann hilft ist Gold und Silber, diese sind damals später gefallen und haben sich als erste stabilisiert. Also wenn es hart auf hart kommt, fliehen Anleger aus allem, aber in Edelmetallen investiert ist der Verlust geringer.

Nachdem die Kurse konsolidierten, legten sie in der Vorwoche zum Sonntag hin den Grundstein für steigende Kurse beim Bitcoin und seitdem stieg er die ganze letzte Woche. Die letzten Male, sobald ein neues ATH erreicht wurde, folgte jedoch eine Korrektur, ob es diesmal auch so bleiben wird ?

Die Edelmetallle setzen ihre Rally fort und auch angesichts des ATH bei Silber nahe 50 USD, sollte dort auch bald eine Korrektur anstehen und mit ihm auch bei Gold. Getrieben wird die Rally sowohl durch industrielle Nachfrage bei Silber und bei Gold aufgrund der globalen Unsicherheiten seitens Kriegen, aber auch der Überschuldung. Aktuell gibt es in den USA einen Shutdown seitens der Regierung. Die Verschuldung hat erneut eine Grenze erreicht und die Gehälter von Militär und Feuerwehr kann nicht bezahlt werden. Ähnlich kam es schon 2013 und 2018 vor und es dauerte mindestens 2 Wochen, bis man eine Lösung fand.

Der Markt bleibt relativ ruhig und honoriert den Markt mit steigenden Kursen indem es an weiteren Zinssenkungen glaubt. Solange keine Lösung gerunden wird, bleiben auch Mitteilungen seitens wichtiger Daten wie des Arbeitsmarktes aus. Das Resultat, immer mehr Anleger flüchten in Sichere Anlagen wir gold und Silber.

Die Nasdaq wird getrieben vom Halbleitermarkt, der jedoch langsam überheizt. Zweifel kommen auf, dass kurzfristige GEwinne im Maße steigen werden wie die Kurse. September und Oktober sind eigentlich bekannte Monate für Korrekturen, eventuell, kommt diese diesmal mit Mitte oder gegen Ende des Monats.

Nachdem in der Vorwoche die Kurse aus der Konsolidierung rausgingen, war die lezte Woche von einer Erholung gekennzeichnet. Dax kämpft mit der wichtigen Marke von 23500 und alle Anzeichen stehen für weiter steigende Kurse. Die Nasdaq 100 unterliegt aktuell den GEwinnmitnahmen in der Größe, welche entweder zu weiteren Hochkursen führt oder aber zu einer Verzögerung bzw. in einer Konsolidierung übergeht. Letzteres wäre angemessen damit die Steigerungen auch verdaut und auf gutem Fundament gebaut werden können.

Bitcoin lässt weiter Federn und ist vorerst am Startpunkt abgebrallt. Ob dies dauerhaft ist oder es nur ein Rückgang auf dem Weg zu tieferen Kursen ist, bleibt anzuwarten. Institutionelle Anleger haben bei Bitcoin und Ethereum Hunderte von Mio. abgezogen und schichten gerade in den sicheren Hafen der Edelmetalle um.

Das ist der Grund für die weiter steigende Hausse ohne Pause bei Gold und nun auch Silber. Sie lange die Aufwärtsbewegung ohne Gewinnmitnahmen verlaufen wird ist Unklar. Die nächste Hürde ist 50, mit oder ohne Gewinnmitnahmen. Alle Lichter stehen für steigende Kurse, doch eine Phäse der Korrektur wäre auf dem hohen Niveau schon angemessen.

Alle Welt wartete auf die Sitzung der FED und wie erwartet wurden die Zinsen gesenkt, um 0.25 Basispunkte. Viel wichtiger ist der Ausblick und dieser beinhaltete möglich zwei Zinssenkungen.

Da der Markt schon vorab sehr gestiegen war, antizipierte der Markt das und es gab ein ab und auf und ab und auf. ein, zwei Tage Richtungssuche, um dann am Ende bei Silber ein neues Jahreshoch zu erreichen, Gold nahe dem und zum Ende der Woche wurden Gewinnmitnahmen gewandelt zu einer Fortsetzung des Aufwärtstrends. Der DAX fiel auf ein neues Monatstief, während der Bitcoin ein neues Monatshoch erreichte. Die Nasdaq fiel ebenfalls wie die Edelmetalle, machte dann aber am nächsten Tag kehrt und erreichte ein neues ATH.

Getrieben werden die Märkte von wegbleibenden Altenrativen und dem Trend der KI. sowie dem fallenden US-Dollar. Der Trend geht, wohin die Liquididät geht. Gleichzeitig sind die Berwertungen immer höher, doch wohin soll sonst das Kapital fließen. Man darf jedoch nicht vergessen, trotz allem Potenzial, gibt es auch Risiken, die ausgeblendet und vergessen werden. Ki ist nicht ein Chip kaufen und schon steigern di Gewinne, alles muss programmiert werden. Früher oder später wird es erneut zu einer Korrektur kommen. Gold hat noch bis 3800 Potenzial und spätestens dann wird man auch auf Nebenwirkungen zu sprechen kommen. Dann dreht auch der USD wieder und immer gibt es auch Überraschungen aus der Kriegsfront oder anderswoher