מאני טיים / Money Time - הפודקאסט הפיננסי של צחי גרוסמן

רובנו מתייחסים לפרישה כמשהו שקורה מעצמו. מבחינתנו זו תחנה שאנו מגיעים אליה אחרי שנים שבהן הפרשנו כספים לפנסיה, ולכאורה לא נותר לנו אלא לשכב על הגב ולנוח בכיף. אז זהו, שלא. גם לפרישה צריך להיערך נכון, משום שטעויות יכולות לעלות לכן כסף – והרבה. אז איך מוודאים שהכספים שחסכנו יישארו אצלנו ולא יזרמו למדינה ולרשויות המס? בדיוק בשביל זה הזמנתי את ליאור איבגי, ה-מומחה לפרישה.

על רקע קידום התכנית המשפטית באופן חד צדדי, הודיעה השבוע חברת דירוג האשראי מודיס שבכוונתה להוריד את דירוג האשראי של ישראל בדוח הקרוב. רבים מאיתנו לא מבינים מדוע כל כך חשוב דירוג האשראי הלאומי ואיך הוא יכול לפגוש אותנו האזרחים. לכן החלטתי להתכנס לפרק מיוחד על התרחישים השונים שעשויים להתפתח כתוצאה מפגיעה בדירוג האשראי שלו, ועל האם כל זה אמור באמת להדאיג אותנו?

כולנו מכירים את זה: עד שהחלטנו לעשות סדר בנושא הפנסיוני שלנו, אין לנו מושג עם מי להתייעץ. מצד אחד כל סוכן פנסיוני ישמח לשבת איתנו ולהסביר לנו את הכל, אבל מצד שני האם זו תהיה באמת פגישת ייעוץ או פגישת מכירה?

לפרק הזה הזמנתי את איתן אחיטוב, יועץ הפנסיה והמשכנתאות הכי ותיק שאני מכיר, כדי להבהיר אחת ולתמיד מה ההבדל בין יועץ לסוכן ומה האינטרס של כל אחד מהם, וגם לספק מענה לשאלה הניצחת: האם ביטוח מנהלים טוב כמו פנסיה?

אחרי 10 העלאות ריבית רצופות, החליט נגיד בנק ישראל לאפשר לכולנו לנשום קצת ונמנע מהעלאה נוספת. נהדר! אבל מה עכשיו? איך נוכל לנצל את היטב את המצב הנוכחי כדי להיערך טוב יותר לעתיד הקרוב והקצת פחות קרוב, והאם המהלך מבשר על הורדת הריבית בקרוב? (ספוילר: לא בדיוק)

מבזק גרוסמן מיוחד עם כל התשובות.

נהוג לחשוב שאנשים שמרוויחים המון כסף, בהכרח גם מבינים בכסף. ההנחה הזו אולי נכונה כשמדובר במשקיעים מיומנים בשוק ההון או באנשי עסקים משופשפים, אבל מלבדם יש גם מי שהפכו למיליונרים בהפתעה: בין אם זכו ב-40 מיליון בלוטו או ירשו לפתע שלושה בניינים במרכז תל-אביב. לך תדע עכשיו מה לעשות עם מיליונים ואיך להשקיע אותם בחכמה. הפתרון היעיל ביותר לכך הוא 'פאמילי אופיס', גוף המנהל את ההון הפרטי או המשפחתי ודואג אך ורק ללקוחותיו. הפעם אירחתי לשיחה בנושא את דובי ספירו, שותף מנהל ב-Wise Capital.

התקופה האחרונה המחישה לנו יותר מכל עד כמה החיים דינאמיים. וחיים, כידוע, צריך לתכנן היטב. בעיקר פיננסית. לפעמים אנחנו בתקופת רווחה, ולפעמים המצב קצת יותר לחוץ. וכשיש משכנתא בתמונה – המצב עלול גם לחנוק. בדיוק לשם כך פיתחו בבנק מזרחי-טפחות מוצר משכנתא שמתאים בדיוק לקצב המשתנה של החיים. התיישבתי לשיחה עם יאיר ניר-קלע, מנהל מחלקת הנדל"ן ומגזרי משכנתאות בבנק מזרחי-טפחות, כדי להבין ממנו איך המוצר הזה עובד, מה אני בתור לקוח יכול להרוויח ממנו, ולא פחות חשוב – למי הוא לא מתאים.

⁠⁠יש לכם שאלות על עניינים שעלו בפרק? כתבו לי⁠.

עליות הריבית והשפעתן על ריבית הפריים טרפו את תמהילי המשכנתאות בישראל. מי שתכננו את הרכב התמהיל המושלם לפני כמה שנים, מגלים היום שהמציאות חזקה מכל תכנון. אנחנו לא נביאים גדולים, אבל אנחנו יודעים לקרוא את המציאות, להבין אותה ולתרגם את התנאים שלה בזמן נתון כדי להיטיב עם הכיס. אז איך באמת ניתן לעדכן גרסה למשכנתאות שעד לפני שנה היו המילה האחרונה בתכנון? הזמנתי לשיחה עם רותם דוידסון, מנהל מחוז שפלה מהתאחדות יועצי המשכנתאות.

⁠⁠יש לכם שאלות על עניינים שעלו בפרק? כתבו לי⁠

מצב הריבית במשק מעלה בין היתר גם את רף הזהירות של הבנקים. מי ששמחו לפזר הלוואות ולהעניק מימון נדיב, נוטים בתקופה שבה לווים מתקשים לעמוד בהחזרים, להיות חשדנים וזהירים מאוד. ומה יעשו קבלנים הזקוקים למימון קרקע או מי שנקלעו לצוואר בקבוק וזקוקים למימון גבוה ביד ומיד? בדיוק לשם כך ישנם גופים חוץ בנקאיים המעניקים אשראי גם לגורמים פרטיים. הריביות שהם מציעים אמנם גבוהים מהממוצע, אבל לפעמים זו הברירה היחידה. בפרק הזה אירחתי את אסף עזרא, מנכ"ל מיטב מימון.

תאמינו או לא, אבל יש מי שגם בתקופה הזו מחזיקים בכסף פנוי להשקעות. ולא, הם לא בהכרח אוליגרכיים. אבל התקופה אינה תקופה רגילה, ולכן גם אפיקי ההשקעה אינם רגילים. אז מה חשוב לדעת לפני שמשקיעים כסף בתקופה שבה הריביות אינן כפופות לכוח המשיכה? הזמנתי לשיחה את יאיר מנדלסון, סגן מנהל חטיבת הלקוחות בהראל פיננסיים, ששרטט תמונה ברורה של שוק ההון בעת הנוכחית, והציג מגוון מכשירים פיננסים והאפשרויות להשקעה נבונה.

בזמן שאנו מתנהלים לנו בעולם, ברקע מתנהל מעקב וניטור מוקפד של כל החלטה פיננסית שלנו. בין אם לקחנו הלוואה, חרגנו ממסגרת האשראי או נכנסו למינוס – בנק ישראל יודע עלינו הכל. ומידע שנאסף עלינו במערכה הראשונה, ישמש נגדנו במערכה השלישית: כשנרצה לקבל הלוואה נוספת, לקחת משכנתא או להגדיל מסגרת. כל גוף פיננסי שיציץ בדירוג האשראי שלנו יראה את תמונת הרנטגן הכלכלית שלנו, ונהג בנו בהתאם. אז ממה באמת מושפע דירוג האשראי שלנו, והאם מדובר באות קין נצחי?

הזעקתי לאולפן את שי אבו, ראש מחלקת ייעוץ קרדיט פיננסי ב'קפטן קרדיט', כדי שישיב על הכל.