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 AI在各领域的应用：

· 数据分析： Snowflake通过Cortex AI等工具提供云原生数据仓库和数据分析服务，帮助企业“Make connections in a SNAP”。

· 企业服务： ServiceNow和SAP等公司将AI应用于工作流管理，包括IT运维、财务、人力等，目标是“Put AI to work for people”。Intercom 和 Clay 则在客服和CRM领域应用AI。

· 企业安全： Okta 发布 Okta AI，加强身份数据保护和威胁检测。

· 定制化应用： C3.ai 为各行业构建定制化AI应用，Fractional AI 提供AI相关服务， Writer 提供全栈生成式AI平台。

· 办公： Adobe 在其创意软件中集成AI功能，Notion AI则更新了文档搜索和编辑功能。

· 社交： Reddit 通过 AI 翻译增加用户活跃度，并向 AI 公司授权数据用于大模型训练。

· 算力服务： Nebius 作为大模型训练平台，其收入和ARR增长迅速； Lambda 则提供GPU云服务。

部分公司案例分析：

· SAP： 智能副驾Joule可以跨部门加速职能工作流，并提供个性化的ERP云解决方案。

· “SAP开发的智能副驾Joule可以加速所有流程。不论员工使用哪款SAP解决方案，都能获得全面的洞察并快速执行任务。”

· Adobe： 将AI功能无缝融入现有软件工作流，并专注于商业用途，保证作品安全可用。

· Palantir： 通过AIP平台，为客户提供数据分析和决策支持，加速AI工具的推广，并提升了客户数量。AIP平台强调私有化部署、数据权限管理和AI助手功能。

· “AIP平台主要提供三大能力：1）规划：产品价格、库存管理等基于大数据分析的规划能力；2）预警：加强基于大数据的预警能力，例如银行风险识别；3）Copilot：随时唤起的AI助理，提供谈判辅助、技术问题解决等。”

· Applovin： 通过AI广告引擎Axon提高广告投放准确度，并进入利润释放期。

· Workday: 发布一系列AI新品，持续扩大AI应用范围，有望提升单用户收入。

· Snowflake： 作为云原生数据公司，其多云功能是其最大优势，通过AI工具提升数据分析能力。

· Reddit: AI翻译功能显著提升非美国用户活跃度，并与谷歌等公司合作授权数据用于大模型训练，增加收入。

· Okta: 通过Okta AI 加强客户的身份数据保护和威胁检测，并首次实现符合GAAP下的盈利。

· C3.AI: B端应用布局积极，项目数量快速增长，其股价也体现了美股市场对AI应用投资情绪的变化。

· Pagerduty: 高复购率驱动收入增长，并不断丰富产品矩阵，从告警管理向数字化运营管理平台拓展。

国内的参考标的：

【To B】

AI营销：汇量科技、易点天下、蓝色光标、天地在线

AI agent：焦点科技、第四范式、微盟、有赞、致远互联、值得买

AI音视频：万兴科技、科大讯飞、海天瑞声、汉王科技

AI办公：金山办公、福昕软件、三六零、彩讯股份

AI金融：同花顺、新致软件

【To C】

AI视频/短剧：万兴科技、昆仑万维、中文在线、上海电影、华策影视、捷成股份

AI游戏/陪伴：盛天网络、恺英网络、完美世界、巨人网络、姚记科技

AI教育：科大讯飞、豆神教育、世纪天鸿、南方传媒、拓维信息、佳发教育

AI玩具：汤姆猫、奥飞娱乐

本期内容：

主播

左兜儿

幕后制作

右兜

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