Rozbité prasátko

💰 Portu - Pasivní investování pro každého
https://rozbiteprasatko.cz/portu

📚 Český investiční bestseller
Jediná kniha o investování, kterou si musíte přečíst - Průvodce pro pasivní investování od Rozbitého prasátka
https://rozbiteprasatko.cz/kniha

🤯 Co se z Investiční rychlovky dozvíte?
Je 15% roční výnos po dobu 40 let reálným cílem, nebo jen zbožným přáním nepoučených investorů? V této epizodě Rozbitého prasátka se podíváme na investiční realitu, rozebereme očekávaný příchod ETF na pražskou burzu a kriticky zhodnotíme "zaručené" renty přes 10 % nabízené prostřednictvím Covered-call ETF. Kromě toho probereme aktuální dění na světových trzích, včetně rekordů indexu S&P 500, poučení z japonské historie a toho, proč je výkonnost NASDAQ často vnímána zkresleně.

📌 Zdroje

• Seznam Zprávy: Pražská burza na jedno kliknutí
• Hospodářské noviny: Pražské ETF
• Wood & Company: PX ETF
• Kurzy.cz: CSG vyřazení z indexu MSCI
• X: ViralErik příspěvek
• SSRN: Research Paper
• A Wealth of Common Sense: Now Show Japan
• Seeking Alpha: S&P 500 hits record high
• My Financial Freedom Tracker: Sequence of returns risk
• Morningstar: Safe retirement withdrawal rate
• Hospodářské noviny: Článek
• Rational Reminder: Podcast 375
• PDF: Dokument
• ScienceDirect: Článek

🎞️ Kapitoly

• (00:00) Intro
• (02:27) ETF na pražskou burzu se blíží!
• (06:10) Investoři z TikToku
• (14:19) A co Japonsko?
• (16:28) S&P 500 na vrcholu.
• (19:01) Renta přes 10 % ročně?
• (23:31) Krypto, zabiják snů
• (25:54) Moudrost lidu ze sociálních sítí
• (30:32) Tatabanka

🙋 Kde mě najdete?

• 🌐 WEB: https://rozbiteprasatko.cz/
• #️⃣ X: https://twitter.com/rozbiteprasatko

🤝 Tým
Audio & video: Jáchym Kareis

⚠️ Upozornění
Investice na kapitálových trzích jsou rizikové a může dojít k poklesu hodnoty či k úplné ztrátě investovaných prostředků. Historická výnosnost není zárukou budoucích výnosů. Podcast neslouží jako investiční či finanční poradenství.

💰 Portu - Pasivní investování pro každého
https://rozbiteprasatko.cz/portu

📚 Český investiční bestseller
Jediná kniha o investování, kterou si musíte přečíst - Průvodce pro pasivní investování od Rozbitého prasátka
https://rozbiteprasatko.cz/kniha

🤯 Co se z Investiční rychlovky dozvíte?
V této epizodě Investiční rychlovky se podíváme na šokující zprávy ze světa kryptoměn, kde došlo ke krádeži přes 1000 bitcoinů z hardwarových peněženek ColdCard, což připomíná, že i v digitálním bezpečí je třeba obezřetnosti. Kromě tohoto tématu rozebereme aktuální dění na kapitálových trzích, podíváme se na nelichotivé statistiky IPO, problémy v P2P sektoru nebo dilema, zda investovat do ETF, či raději do bytu v Praze. Nezapomeneme ani na rostoucí dohled nad finfluencery a vyvrátíme nejčastější mýty o osobních financích, abyste měli přehled o všem podstatném, co právě hýbe investičním světem.

📌 Zdroje

• Twitter: Kweenolog
• Twitter: Weblog20
• A Wealth of Common Sense: Why I Love the Stock Market
• Twitter: Slush
• Apollo: IPOs Have Been a Losing Bet Since 2019
• HN: CSG jako vstup na burzu roku
• Goldman Sachs: Research report
• HN: Problémy platformy Investown
• HN: ETF vs. byt v Praze
• Reddit: ETF vs. Real Estate
• Twitter: ČNB
• CFA Institute: Clicks and Credibility
• YouTube: 10 největších mýtů osobních financí

🎞️ Kapitoly

• (00:00) Intro
• (00:27) Nejlepší akciový trh je rázem tím nejhorším
• (07:16) Velká bitcoinová krádež
• (10:00) Nelichotivá statistika IPO
• (12:54) Graf týdne
• (14:40) P2P v problémech
• (17:16) ETF vs. byt v Praze?
• (18:29) Fincluenceři pod dohledem
• (20:50) 10 největších mýtů osobních financí

🙋 Kde mě najdete?

• 🌐 WEB: https://rozbiteprasatko.cz/
• #️⃣ X: https://twitter.com/rozbiteprasatko

🤝 Tým
Audio & video: Jáchym Kareis

⚠️ Upozornění
Investice na kapitálových trzích jsou rizikové a může dojít k poklesu hodnoty či k úplné ztrátě investovaných prostředků. Historická výnosnost není zárukou budoucích výnosů. Podcast neslouží jako investiční či finanční poradenství.

💰 Portu - Pasivní investování pro každého
https://rozbiteprasatko.cz/portu

📚 Český investiční bestseller
Jediná kniha o investování, kterou si musíte přečíst - Průvodce pro pasivní investování od Rozbitého prasátka
https://rozbiteprasatko.cz/kniha

🤯 Co se z Investiční rychlovky dozvíte?
V nové investiční rychlovce se podíváme na to, zda se nacházíme v investiční bublině a co by znamenalo, kdyby stát každému novorozenci vložil 10 000 Kč do akciových ETF – projekt, který je v USA díky tzv. „Trumpovým účtům“ již realitou. Kromě tohoto tématu rozebereme, zda se skutečně vrací dluhopisy, jak se změnily poplatky u oblíbených ETF od Vanguardu, nebo proč se někteří investoři stále bojí malých akcií. Ponoříme se do anatomie technologických bublin a zanalyzujeme, zda je současná poptávka po AI trvalá, nebo jen důsledkem cirkulárních investic uvnitř ekosystému. Celý přehled doplňují aktuality z trhů a naše pravidelná rubrika „Graf týdne“.

📌 Zdroje

• Hospodářské noviny: Návrat dluhopisů?
• Return Stacked: Why bonds still belong
• Man Institute: The AI bubble
• SSRN: AI bubble study
• ChartKidMatt: 10 reasons to be bullish
• A Wealth of Common Sense: 10 reasons to be bearish
• Verdad Capital: Too small to matter
• Chase: TMT July
• The Italian Leather Sofa: One ticker to rebalance them all
• Morningstar: AI and global stock markets
• Trump Accounts
• Seznam Zprávy: 10 tisíc pro mimina

🎞️ Kapitoly

• (00:00) Intro
• (00:23) Návrat dluhopisů?
• (05:42) Anatomie (ai) bublin
• (10:46) Býci vs. medvědi
• (15:11) Malé akcie, které nikdo nechce
• (20:32) Portfolio o jediném etf?
• (24:31) Graf týdne
• (25:54) 10 tisíc korun do kolébky?
• (28:56) Investoři z TikToku
• (29:29) Kdo z vás to má?

🙋 Kde mě najdete?

• 🌐 WEB: https://rozbiteprasatko.cz/
• #️⃣ X: https://twitter.com/rozbiteprasatko

🤝 Tým
Audio & video: Jáchym Kareis

⚠️ Upozornění
Investice na kapitálových trzích jsou rizikové a může dojít k poklesu hodnoty či k úplné ztrátě investovaných prostředků. Historická výnosnost není zárukou budoucích výnosů. Podcast neslouží jako investiční či finanční poradenství.

💰 Portu - Pasivní investování pro každého
https://rozbiteprasatko.cz/portu

📚 Český investiční bestseller
Jediná kniha o investování, kterou si musíte přečíst - Průvodce pro pasivní investování od Rozbitého prasátka
https://rozbiteprasatko.cz/kniha

🤯 Co se z Investiční rychlovky dozvíte?
Vítejte u nové investiční rychlovky Rozbitého prasátka! V dnešní epizodě se podíváme na paradox, kdy sice v Česku podle nových dat České bankovní asociace roste index finanční gramotnosti, ale při hlubší analýze zůstává celková situace nadále tristní. Rozebereme, proč se nevyplatí snažit se porazit nejefektivnější trh světa, proč jsou rozvíjející trhy stále zajímavé a kde (zatím) naráží AI jako finanční poradce. Kromě toho vás čeká přehled nejlepších a nejhorších dnů na trzích, tipy na správu hotovosti a krátké zamyšlení nad investiční filosofií, které vám pomůže lépe pochopit, jak vaše peníze skutečně pracují.

📌 Zdroje

• SSRN: Podivuhodná výkonnost statických portfolií
• Vanguard: Jak zacházet s hotovostí
• Verdad Capital: Nejefektivnější trh světa
• Orbis: Věříte valuacím? Rozvíjející trhy
• Morningstar: Investiční filosofie
• YouTube: Investiční filosofie (video)
• X (Twitter): Obchodní pokyny
• Seznam Zprávy: Finanční gramotnost v Česku
• Ministerstvo financí: Zpráva o vývoji finančního trhu 2025
• Substack: AI finanční poradce
• MyValue: Online nástroj
• Rent or Buy: Kalkulačka

🎞️ Kapitoly

• (00:00) Intro
• (00:24) Trhy
• (03:36) Nejlepší a nejhorší dny
• (06:14) Podivuhodná výkonnost statických portfolií
• (09:21) Jak zacházet s hotovostí?
• (11:35) Grafy týdne
• (19:04) Nejefektivnější trh světa
• (20:19) Rozvíjející trhy stojí za pozornost
• (21:45) Investiční filosofie
• (22:46) Obchodní pokyny
• (24:11) Rostoucí finančná gramotnost v Česku?
• (28:28) AI finanční poradce
• (31:31) Tip na nemovitost u moře

🙋 Kde mě najdete?

• 🌐 WEB: https://rozbiteprasatko.cz/
• #️⃣ X: https://twitter.com/rozbiteprasatko

🤝 Tým
Audio & video: Jáchym Kareis

⚠️ Upozornění
Investice na kapitálových trzích jsou rizikové a může dojít k poklesu hodnoty či k úplné ztrátě investovaných prostředků. Historická výnosnost není zárukou budoucích výnosů. Podcast neslouží jako investiční či finanční poradenství.

💰 Portu - Pasivní investování pro každého
https://rozbiteprasatko.cz/portu

📚 Český investiční bestseller
Jediná kniha o investování, kterou si musíte přečíst - Průvodce pro pasivní investování od Rozbitého prasátka
https://rozbiteprasatko.cz/kniha

🤯 Co se z Investiční rychlovky dozvíte?
V této epizodě Investiční rychlovky se podíváme na to, proč akciová „smetánka“ Magnificent 7 navzdory AI boomu letos zaostává za širším trhem a zda jsou jejich současné zisky vůbec dlouhodobě udržitelné. Kromě analýzy amerických valuací a profitů se zaměříme i na to, proč je umění „nicnedělání“ často tou nejlepší investiční strategií, kterou můžete zvolit. Rozebereme aktuální dění na trzích, nové investiční produkty i to, proč se trpělivost a disciplína vyplácí více než neustálá aktivita. Poslechněte si, co se děje ve světě financí a jak se nenechat strhnout zbytečným tržním šumem.

📌 Zdroje

• Hospodářské noviny: Portu, XTB i Patria inovují
• Hospodářské noviny: Spořicí účty
• Fondshop: Elita světových trhů
• A Wealth of Common Sense: The Mag 7 Is Losing
• Klement on Investing: Stock Market Concentration
• Financial Times: Bublina valuací
• Financial Times: Bublina profitů
• Vanguard: FX Hedging Whitepaper
• Financial Times: Aktivní obavy
• Podcasty HN: Vlastní stovky bytů

🎞️ Kapitoly

• (00:00) Intro
• (00:38) Nic nedělat = strategie
• (01:27) Kdo přijde s lepším produktem?
• (05:11) Nejlepší fondy na trhu. Nebo ne?
• (14:16) Magnificent 7 zaostává?
• (17:04) Bublina valuací i profitů
• (19:05) Semotan končí
• (21:18) Tip na podcast
• (22:06) Geografické výzvy českých investorů
• (26:04) Graf týdne
• (27:07) Pasivní toky, aktivní obavy
• (27:45) Věštění sazeb z křišťálové koule
• (30:07) Letní škola ekonomie a investování
• (33:08) Blog je mrtev, ať žije psaní!

🙋 Kde mě najdete?

• 🌐 WEB: https://rozbiteprasatko.cz/
• #️⃣ X: https://twitter.com/rozbiteprasatko

🤝 Tým
Audio & video: Jáchym Kareis

⚠️ Upozornění
Investice na kapitálových trzích jsou rizikové a může dojít k poklesu hodnoty či k úplné ztrátě investovaných prostředků. Historická výnosnost není zárukou budoucích výnosů. Podcast neslouží jako investiční či finanční poradenství.

💰 Portu - Pasivní investování pro každého
https://rozbiteprasatko.cz/portu

📚 Český investiční bestseller
Jediná kniha o investování, kterou si musíte přečíst - Průvodce pro pasivní investování od Rozbitého prasátka
https://rozbiteprasatko.cz/kniha

🤯 Co se z epizody dozvíte?
Dnešní epizoda není o jednom konkrétním fondu, aktuálních zprávách z trhů, ani o hledání „zázračné“ strategie. Místo toho vás provedu 20 klíčovými principy, kterým jsem po letech studia, investování a debat s experty začal věřit víc než kdy dřív. Nejsou to neměnná dogmata, ale spíše můj osobní investiční kompas — sada myšlenek, které mi pomáhají zachovat klid, správně přemýšlet o riziku a budovat portfolio v nejistém světě. Pojďte se spolu se mnou zamyslet nad tím, co skutečně ovlivňuje naše investiční výsledky a čemu v investování věříte vy.

🙋 Kde mě najdete?

• 🌐 WEB: https://rozbiteprasatko.cz/
• #️⃣ X: https://twitter.com/rozbiteprasatko

🤝 Tým
Audio & video: Jáchym Kareis

⚠️ Upozornění
Investice na kapitálových trzích jsou rizikové a může dojít k poklesu hodnoty či k úplné ztrátě investovaných prostředků. Historická výnosnost není zárukou budoucích výnosů. Podcast neslouží jako investiční či finanční poradenství.

💰 Portu - Pasivní investování pro každého
https://rozbiteprasatko.cz/portu

📚 Český investiční bestseller
Jediná kniha o investování, kterou si musíte přečíst - Průvodce pro pasivní investování od Rozbitého prasátka
https://rozbiteprasatko.cz/kniha

🤯 Co se z Investiční rychlovky dozvíte?
V dnešní Investiční rychlovce se podíváme na zásadní novinku, kterou je pilotní spuštění brokerage účtu od Portu, a rozebereme, jak chce tato platforma konkurovat zavedeným hráčům jako DEGIRO či XTB. Kromě toho se zaměříme na aktuální otázku výhodnosti Dluhopisů Republiky, probereme dozvuky penzijní reformy a podíváme se na tržní zajímavosti, jako je historický milník ETF fondu VOO, vliv finančních influencerů na TikToku či aktuální vývoj na trhu nemovitostí. Nezapomeneme ani na téma rentiérství a pohled do zákulisí technologické společnosti Anthropic, takže se můžete těšit na nabitý přehled všeho důležitého pro vaše investiční rozhodování.

📌 Zdroje

• Jsou Dluhopisy Republiky dobré?
• Fondshop: Penzijko se mění k lepšímu
• ETF.com: VOO becomes first 1 trillion ETF
• AlphaArchitect: Covid trading
• ETFstream: Social media platforms and finfluencers
• Morningstar: Diversification Landscape 2026
• CFA Institute: Nerdův úvod do ETF
• HN: Jejich cílem je rentiérství
• Morningstar: Biggest threat to your retirement
• Financial Samurai: A FIRE investor with no paycheck
• KindnessFP: Win in life

🎞️ Kapitoly

• (00:00) Intro
• (00:21) Jsou Dluhopisy Republiky dobré?
• (01:25) Dozvuky návrhů na reformu
• (06:32) Portu brokerage
• (12:11) Graf týdne
• (13:28) Investoři z TikToku
• (15:52) Jak fungovala diverzifikace?
• (18:28) Nerdův úvod do ETF
• (20:23) Rentiéři mezi námi
• (25:11) Zlevňující nemovitosti?
• (26:17) Uvnitř Anthropicu

🙋 Kde mě najdete?

• 🌐 WEB: https://rozbiteprasatko.cz/

🤝 Tým
Audio & video: Jáchym Kareis

⚠️ Upozornění
Investice na kapitálových trzích jsou rizikové a může dojít k poklesu hodnoty či k úplné ztrátě investovaných prostředků. Historická výnosnost není zárukou budoucích výnosů. Podcast neslouží jako investiční či finanční poradenství.

💰 Portu - Pasivní investování pro každého
https://rozbiteprasatko.cz/portu

📚 Český investiční bestseller
Jediná kniha o investování, kterou si musíte přečíst - Průvodce pro pasivní investování od Rozbitého prasátka
https://rozbiteprasatko.cz/kniha

🤯 Co se z Investiční rychlovky dozvíte?
Nová Investiční rychlovka je tady a rovnou se pouštím do žhavého tématu: Lepší penzijko. Detailně rozebírám návrh na reformu 3. pilíře, který cílí na drastické snížení poplatků, a vysvětluji, proč kvůli tomu penzijní společnosti doslova zuří. Prozkoumám, zda jde o skutečnou cestu k důstojnému stáří, nebo zda má systém zásadní trhliny (včetně bodu o distribuci a provizích). Kromě penzijní debaty se ponořím do byrokratického pekla spojeného s regulací KID ETF, analyzuji aktuální problémy Bitcoinu, kde prodávají i jeho nejvěrnější držitelé, a podívám se na novinky z trhů, včetně nepřidání SpaceX do indexu S&P 500.

📌 Zdroje

Korejský index nechává S&P 500 v prachu Největší short squeeze všech dob (Animal Spirits) Video analýza trhů S&P nepřidá SpaceX (FT) Byrokratické peklo (KID ETF registrace) Prodej Bitcoinu high-conviction držiteli (CNBC) Co očekávat od nového šéfa FEDu (Kevin Warsh) Lepší penzijko: 3 výhody pro klienty (MF ČR) Penzijní společnosti: Peníze nám budou chybět (Seznam Zprávy) Být užitečný je atraktivnější než být bohatý (Of Dollars and Data)

🎞️ Kapitoly

• (00:00) Intro
• (00:14) Trhy
• (04:20) Grafy týdne
• (07:55) S&P SpaceX nepřidá
• (10:38) Byrokratické peklo v EU
• (14:09) Co se děje s bitcoinem?
• (16:00) Nový šéf Fedu
• (16:51) Lepší penzijko?
• (30:27) Užitečný nebo bohatý?

🙋 Kde mě najdete?

• 🌐 WEB: https://rozbiteprasatko.cz/
• #️⃣ X: https://twitter.com/rozbiteprasatko

🤝 Tým
Audio & video: Jáchym Kareis

⚠️ Upozornění
Investice na kapitálových trzích jsou rizikové a může dojít k poklesu hodnoty či k úplné ztrátě investovaných prostředků. Historická výnosnost není zárukou budoucích výnosů. Podcast neslouží jako investiční či finanční poradenství.

💰 Portu - Pasivní investování pro každého
https://rozbiteprasatko.cz/portu

📚 Český investiční bestseller
Jediná kniha o investování, kterou si musíte přečíst - Průvodce pro pasivní investování od Rozbitého prasátka
https://rozbiteprasatko.cz/kniha

🤯 Co se z Investiční rychlovky dozvíte?
Tento týden se podíváme na největší přetřes 3. pilíře penzijního systému od roku 2013: Vláda chystá výrazné změny, které by měly výrazně upravit možnosti i stávající podmínky doplňkového penzijního spoření (DPS). Probereme, jaké dopady to bude mít na 4 milionu účastníků a proč by lepší strategie a výnosy mohly konečně zlepšit negativní reputaci penzijka. Dále se zaměříme na “těžký” život rentiérů, prozkoumáme, zda schválení Metropolitního plánu skutečně znamená konec krize bydlení v Praze, a podíváme se na aktuální dění na trzích, včetně 30letých amerických dluhopisů nad 5 % a myšlenky, zda si za peníze lze koupit štěstí.

📌 Zdroje

• Alena Schillerová (X/Twitter): Status k penzijní reformě
• HN: Penzijko s turbem
• HN: Těžký život rentiérů
• CC.cz: Sen být rentiérem
• Bankeronwheels: Největší brokeři dle aktiv
• Of Dollars and Data: The Risk-Wealth Paradox
• A Wealth of Common Sense: Creating the Perfect Portfolio
• Vanguard: Discipline Prevails During Geopolitical Shocks
• OUP Academic: Studie o štěstí a penězích
• Berkeley: Kaplanův článek o štěstí
• Novinky.cz: Co je Metropolitní plán Prahy
• YouTube: Video k Metropolitnímu plánu

🎞️ Kapitoly

• (00:00) Intro
• (00:28) Změny ve 3. pilíři důchodového systému?
• (11:56) Těžký život rentiérů
• (14:55) Hodnocení evropských brokerů
• (16:18) US 30leté dluhopisy nad 5 %
• (18:30) Chuť riskovat
• (22:19) Graf týdne
• (22:52) Za peníze si štěstí koupíte
• (26:49) Konec krize bydlení v Praze?

🙋 Kde mě najdete?

• 🌐 WEB: https://rozbiteprasatko.cz/
• #️⃣ X: https://twitter.com/rozbiteprasatko

🤝 Tým
Audio & video: Jáchym Kareis

⚠️ Upozornění
Investice na kapitálových trzích jsou rizikové a může dojít k poklesu hodnoty či k úplné ztrátě investovaných prostředků. Historická výnosnost není zárukou budoucích výnosů. Podcast neslouží jako investiční či finanční poradenství.

💰 Portu - Pasivní investování pro každého
https://rozbiteprasatko.cz/portu

📚 Český investiční bestseller
Jediná kniha o investování, kterou si musíte přečíst - Průvodce pro pasivní investování od Rozbitého prasátka
https://rozbiteprasatko.cz/kniha

🤯 Co se z Investiční rychlovky dozvíte?
Nová Investiční rychlovka je tady! V této epizodě se zaměříme na český národ spořilů, konzervativní alokaci peněz a probereme, zda nás čeká reforma penzijního spoření. Ponoříme se do klíčových investičních témat, včetně významu ukazatele "free float", představíme nejlevnější ETF na MSCI World a zodpovíme otázku, jestli je skutečně hloupost mít portfolio složené ze 100 % akcií. Nezapomeneme ani na Graf týdne mapující nejrizikovější trhy a na to, proč je studium historie trhů nezbytné pro správné nastavení očekávání.

📌 Zdroje

• Seznam Zprávy: Češi, národ šetřílků
• Seznam Zprávy: Bude reforma penzijního spoření?
• Rational Reminder: Podcast o free float
• Visual Capitalist: Graf týdne – Nejnebezpečnější trhy 2026
• Aswath Damodaran: Data o tržních prémiích
• AQR: Je 100 % akcií hloupost?
• Alpha Architect: Faktorové strategie
• YouTube: Proč studovat historii trhů
• UBS: Global Investment Returns Yearbook 2026 – shrnutí
• PWL Capital: Finanční cíle
• E15: Investoři z TikToku – pomocníci nebo hrozba?

🎞️ Kapitoly

• (00:00) Intro
• (00:23) Češi, národ šetřílků
• (03:23) Bude reforma penzijního spoření?
• (09:39) Dozvuky rozhovoru guvernéra
• (11:43) Nejlevnější ETF na MSCI World
• (14:21) Free float a proč na něm záleží?
• (17:22) Graf týdne
• (18:30) Je 100 % akcií hloupost?
• (20:30) Když všichni dělají to samé
• (21:53) Proč studovat historii trhů
• (23:33) Finanční cíle
• (24:47) Investoři z TikToku

🙋 Kde mě najdete?

• 🌐 WEB: https://rozbiteprasatko.cz/
• #️⃣ X: https://twitter.com/rozbiteprasatko

🤝 Tým
Audio & video: Jáchym Kareis

⚠️ Upozornění
Investice na kapitálových trzích jsou rizikové a může dojít k poklesu hodnoty či k úplné ztrátě investovaných prostředků. Historická výnosnost není zárukou budoucích výnosů. Podcast neslouží jako investiční či finanční poradenství.